“融资 融智”综合金融服务打造独特竞争力——兴业银行苏州分行探索金融机构特色ESG实践.pdf

24|可持续发展经济导刊2023.09ESG 专刊实践ESG SPECIAL ISSUE PRACTICES“融资+融智”综合金融服务打造独特竞争力兴业银行苏州分行探索金融机构特色 ESG 实践CREATE UNIQUE COMPETITIVENESS THROUGH COMPREHENSIVE SERVICES OF FINANCIAL SUPPORT AND THINK TANK SUPPORT在支持实体企业经济发展的同时，通过“融资+融智”的方式将企业与银行紧密关联起来，将资金支持角色和智库服务角色融合，打造差异化竞争的独特优势。近年来，ESG 已成为中国商业银行追求稳健可持续发展，实现经济效益、社会效益和生态效益有机融合目标的重要抓手。金融机构是践行 ESG 理念的重要力量，尤其是商业银行作为金融体系的重要组成部分，在社会角色中承担了经济发展的责任，但要想保证自身和整个社会的长期可持续发展，还需要平衡好自身效益、环境利益、社会利益三者之间的关系，因此，重视 ESG、践行 ESG 对于实现可持续发展具有重要的积极意义。对于商业银行而言，ESG 是一个可在多维度应用的法宝，它既是外部评价指标体系，又是自身运营管理的决策依据，既是资产管理的风险评估手段，也是金融服务实体经济高质量发展的有效工具。兴业银行专注绿色金融 17 年，是国内首家赤道银行，走出了一条“寓义于利、点绿成金”的可持续发展道路。兴业银行将社会责任与银行自身业务相结合，积极打造绿色银行集团，推动绿色金融与服务产业融合发展，在履行社会责任中寻找发展机遇，探求金融与产业互利共荣的商业模式和社会责任实践模式。在兴业银行总行的战略引领下，兴业银行苏州分行作为集团内一级分行，在积极践行 ESG 管理理念的同时，充分探索非金融服务对金融服务的拉动作用。分行系统学习了国内国际银行业 ESG 实践经验，调查分析辖内重点客户的 ESG 表现，分析银行客户的潜在业务诉求，并与行内已有业务进行有机结合，为客户“量体裁衣”提出了基于 ESG 的“融资+融智”综合金融服务方案。银行视角下的 ESG目前，国内国际已经形成了基于不同维度的 ESG评级体系。以 ESG 为框架，依托企业自主披露和公开信息搭建起对企业的非财务表现的综合评价体系，可进一步促进企业的 ESG 管理提升和披露水平。其中，明晟（MSCI）ESG 评级被公认为国际最具影响力和权威的 ESG 评价体系之一，成为投资者及其他市场主体评价企业 ESG 成效的重要参考。作为 ESG 领域的先行者与领跑者之一，兴业银行深入践行 ESG 理念，将ESG 全面纳入经营管理，已经连续 4 年在明晟 ESG 评级中保持国内银行最高的 A 级。在外部评级要求和内部管理运营效率的双重动力下，ESG 成为商业银行内部运行管理决策的重要依据。商业银行作为金融服务的提供者，需要在经营管理过程中兼顾盈利目的和社会责任。“负责任银行原则”（Principles for Responsible Banking，PRB）是联合王宏伟 潘肇明 梁昱252023.09可持续发展经济导刊|国环境规划署发布的针对银行业金融机构发布的 ESG实践原则，是目前银行机构践行可持续发展理念的国际基准。PRB 对银行类金融机构的 ESG 信息披露进行了区别要求，要求银行确保其业务战略与 SDGs 及巴黎协定保持一致。兴业银行是首批签署 PRB 的全球领先可持续银行之一。市场已有丰富的实证和研究表明，企业的 ESG 管理水平对经营会产生直接影响。作为金融服务提供方，对投资标的的风险评估决定了商业银行的金融风险管理能力。2008 年，兴业银行在项目融资中采纳赤道原则，成为中国首家赤道银行。赤道原则（Equator Principles）是一套国际先进的项目融资环境与社会风险管理工具和行业基准，旨在判断、评估和管理项目融资中的环境与社会风险，并针对不同风险级别的项目开展不同的环境和社会风险审查。在赤道原则的指导下，兴业银行建立了覆盖全生命周期的项目环境和社会风险管理流程，将 ESG 风险因素纳入业务风险评估。在国内国际政治经济大变局下，商业银行如果仅仅作为传统资金提供者，很容易在新兴业务中逐步被其他资本所代替。因此，商业银行需要改变传统通过单一融资支持来获得项目主导权的业务模式，充分整合产业咨询、发展规划等“融智”服务，帮助企业改变融资结构的同时，提供专业的转型发展支持。基于长期以来的学习和实践，ESG 理念已经伴随着“向全绿转型”的发展策略，逐步从兴业银行总行政策下沉至兴业银行集团各级机构及子公司的经营中。依托国内商业银行中首屈一指的专业绿色金融业务团队，兴业银行苏州分行在经营管理过程中以非金融服务带动金融服务深化合作，从 ESG 架构梳理、报告披露到绿色金融、转型金融、气候金融、可持续金融产品配套等方面，在客户转型的各个阶段为其提供服务，在支持实体企业经济发展的同时，通过“融资+融智”的方式将企业与兴业银行紧密关联起来，将资金支持角色和智库服务角色融合，打造差异化竞争的独特优势。基于 ESG 的“融资+融智”综合金融服务的背景随着顶层设计政策引导，有关部门、监管机构正持续出台并不断完善 ESG 管理相关政策。证监会发布的上市公司投资者关系管理工作指引（2022），首次将 ESG 纳入上市公司投资者关系管理的沟通内容；沪深证券交易所也正在研究起草上市公司可持续发展披露指引。种种政策导向无不推动着上市公司将 ESG信息披露提上日程。以江苏地区为例，根据万得数据，截至 2023 年 8 月 20 日，148 家 A 股江苏地区上市公司披露了 2022 年 ESG 报告，数量较 2020 年的 83 家翻了近一番，披露占比 21.83%。今年全部 A 股上市公司中独立披露 ESG 相关报告的占比 33.67%。上市公司是地区经济发展的重要主体，地区上市公司 ESG 信息披露水平在一定程度上代表了当地企业整体对 ESG 的关注程度。在 ESG 评价关注程度和必要程度不断提高的今天，企业的 ESG 管理服务诉求已经逐步从潜在需求上升到显性需求。值得注意的是，对ESG 管理有较高需求的企业，往往也是主营业务经营水平较高的企业，进而有更多意愿和能力关注企业的资本市场表现和品牌形象，这部分客户本身对于银行来说价值重大。兴业银行苏州分行结合苏州市内整体产业发展和 ESG 管理水平，选择以能源化工领域为重点行业，分析企业面临的 ESG 相关风险。能源化工行业整体属于高能耗行业，面临着来自技术、产业、气候、碳排放、国际贸易等多方风险，未来发展中环境和社会风险的管理能力将切实影响公司的财务表现。因此，化工行业作为节能降碳的重点领域，需要充分利用多样的碳减排手段来应对减碳压力下产业结构、原料结构、能源结构的重大变化。同时，碳关税即将成为国内石油化工产品出口的新壁垒。欧洲议会通过的碳边境调节机制、美国的清洁竞争法（Clean Competition Act,CCA）使得发达国家形成的“气候俱乐部”正式将“碳”定义为影响全球贸易的关键因素之一。如何应对绿色贸易壁垒将成为我26|可持续发展经济导刊2023.09国企业面临的主要问题。在国内国际政策及产业环境驱动下，ESG 投资理念逐步被纳入主流投资策略，能源化工企业的绿色低碳转型成为必然选择，企业对自身 ESG 表现的管理逐步成为管理层共识。但是目前，依然有很多上市公司，尤其是民营上市公司缺乏独立梳理 ESG 管理表现的能力。兴业银行苏州分行在与辖内合作企业沟通过程中识别到企业的诉求，在已有金融合作的基础上，通过ESG 管理战略服务等“融智”服务深化合作，从而达到一举两得的效果既可以增强对企业的风险控制能力，也能够继续扩大与企业的融资合作空间。基于 ESG 的“融资+融智”综合金融服务的实践例如，兴业银行苏州分行的一家客户是国内石油化工领域龙头民营企业，业务涵盖了国内石油化工产品生产及贸易。该企业在经营和发展过程中逐步接收到来自国内国际金融机构和监管部门对其 ESG 信息获取的诉求，亟须搭建其自有 ESG 管理架构。与此同时，兴业银行苏州分行在与企业沟通中了解到，该企业正在布局进一步深化产业链，扩大业务规模，与国际合作方联合新建大型产能基地，兴业银行苏州分行也须深入了解企业的产业布局能力和公司管理能力，以作为是否持续扩大金融支持的决策依据。双方的 ESG 领域合作水到渠成。经过与该客户企业多次沟通，兴业银行苏州分行为企业提供了可持续发展金融服务方案，协同企业梳理了其内部与 ESG 相关指标，帮助企业了解自身 ESG 管理表现、确定低碳转型方向，并搭建 ESG 管理架构。在系统了解企业 ESG 管理情况后，兴业银行苏州分行做出研判：该企业的管理架构和风险管理水平与其目前发展情况相符，外部 ESG 评级结果暂时偏低的主要原因为未主动披露相关信息。此外，若从未来规划的产业布局来看，ESG 管理能力需要系统提升。参考对该客户企业的 ESG 战略服务结果，2023 年兴业银行苏州分行根据该企业需求及发展情况，适加大了对其授信力度。经过此次“非金融”服务，于企业而言，通过一系列的“体检”，建立了完整的 ESG 管理架构，对未来ESG 管理方向有了初步认知，同时也增加了金融机构对其融资支持；于银行而言，区别于传统企业尽调主要依赖财务表现的情况，ESG 战略服务增强了银行对企业经营主体非财务信息的掌握情况，在服务过程中主动识别真实的内外部风险。例如，在企业访谈中了解到，该企业生产基地所在的产业园作为江苏省内长江一公里范围内化工产业园，在长江大保护背景下，受到江苏省高于国家标准的监管政策和长江保护政策的双重约束，使企业的生产基地在污染物排放、化学品安全管理等方面即使只符合监管标准，也已经达到了较高的管理水平。总结基于 ESG 的“融资+融智”综合金融服务的成功实践，有三大要素不可或缺。一是总行战略政策对绿色金融和 ESG 的高度重视。加快集团“全绿”转型、加大 ESG 管理体系建设力度一系列政策支持为综合服务实践提供了强大的政策保障；二是兴业银行对绿色金融专业队伍的打造，专业能力是银行获得客户战略服务信任的基础；三是深入的客户经营。能识别企业低碳可持续发展过程中的痛点和需求，是与企业共同发展、助力社会转型的必然路径。无论是企业还是商业银行的 ESG 管理，都是一篇“大文章”。目前兴业银行苏州分行对于实体企业基于 ESG 的“融资+融智”综合金融服务实践只是一个开篇，未来将进一步把绿色金融重心向低碳领域转移，在发展融资业务的同时积极与企业联合开发碳账户，追溯碳足迹，搭建 ESG 管理体系，设计碳关税管理方案，帮助客户更好地应对形势变化，增强客户对兴业银行苏州分行专业能力的认同，以“融资+融智”综合金融服务，努力成为“绿色金融领军者、美丽中国建设者”。编辑|王秋蓉 作者单位：王宏伟，兴业银行苏州分行行长；潘肇明，梁昱，兴业银行苏州分行绿色金融部ESG 专刊实践ESG SPECIAL ISSUE PRACTICES