2024年中国第三方算力中心服务商发展研究报告.pdf

中国第三方算力中心服务商中国第三方算力中心服务商发展研究报告发展研究报告2024202420242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1 1目录目录引言引言2 2现状与挑战现状与挑战3 301积极应对算力需求快速增长，拓展算力中心资源02满足多元用户需求，构建综合性产品与服务体系03应对日益激烈市场竞争，提升市场化运营能力04紧跟算力技术演进步伐，储备关键技术能力05迎接绿色低碳时代，建设绿色算力中心发展路径发展路径12121321未来发展展望未来发展展望4141263035随着全球经济数字化转型的加速，算力已成为推动创新、促进数字经济增长的新引擎。中国作为全球数字经济的重要参与者，正通过适度超前建设算力基础设施，加快完善以计算能力为核心、软硬件及服务为支撑的算力产业生态，以支撑经济社会的全面发展和进步。算力中心服务商作为算力中心的建设者和运营者，在数字中国建设中承担着重要角色。当前，中国算力中心产业正处于从高速增长向高质量发展的关键转型期，市场环境发生了重要变化。一方面，政策对算力资源布局、资源利用、能耗、安全等方面加强引导和监管；另一方面，AI大模型等新兴技术发展催生的新算力需求对算力中心提出全新要求；同时，市场供需关系发生显著变化，市场竞争日趋激烈。不断变化的市场环境，对算力中心服务商的经营与发展提出了更高的要求。但是，从整体来看，中国算力中心服务商仍面临资源结构单一、业务附加值不高、绿色化水平较低等诸多问题。本报告主要研究中国第三方算力中心服务商未来发展方向。通过研判算力中心产业发展趋势、剖析服务商业务发展现状、借鉴头部服务商先进经验，形成中国第三方算力中心服务商业务发展路径，为算力中心服务商业务发展提供参考，助力中国算力产业的可持续发展。引言引言20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 2 2中国第三方算力中心服务商中国第三方算力中心服务商发展现状与面临的发展现状与面临的挑战挑战中国算力中心服务商发展现状与面临的问题中国算力中心服务商发展现状与面临的问题 3 320242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告产业链中游算力服务产业链中游算力服务产业链下游算力应用产业链下游算力应用机电工程机电工程产业链上游基础设施产业链上游基础设施土建装修土建装修规划设计规划设计机电设备机电设备图表1：中国算力产业链算力中心算力中心基础电信运营商基础电信运营商第三方算力中心服务商第三方算力中心服务商 算力服务算力服务服务器服务器芯片芯片通信服务通信服务行业客户行业客户互互联联网网金金融融泛泛政政府府制制造造AI算力中心服务商在产业数智化发展中扮演日益重要的角色。随着大模型的发展及算力资源的并网协同，算力租赁、算力调度运营等新业态新模式不断发展完善，算力中心服务商依托综合服务生态，在算力产业发展中起到关键作用。算力作为数字中国建设、数字经济发展的支撑，在经济和社会发展中起到基础性作用。经多年发展，中国算力产业生态逐步完善，形成了包含算力中心设计、建设、运营，算力资源搭建、算力服务，各行业算力应用在内的完整产业链条。算力中心服务商位于算力产业链上游，是算力中心基础设施集成建设方和运营方，提供算力中心机柜租赁服务、端口服务以及其他增值服务；同时，应对市场需求、竞争环境变化，服务商基于算力中心开始尝试提供算力层延伸服务。未来，随着AI业务需求增长、全国算力网络建设，算力中心服务商依托市场化的综合服务能力，将在产业发展中起到更加重要的作用，以算力中心业务发展赋能各行业数智化转型。算力中心服务商算力中心服务商20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 4 4图表1：中国算力产业链图表2：中国第三方算力中心服务商发展历程服务商发展历程服务商发展历程第三方算力中心服务商自2015年进入快速发展阶段，服务商数量迅速增加，业务规模持续扩大。近年来，算力中心产业环境发生变化，由高速增长过渡到高质量发展阶段，驱动服务商业务向更高价值、更加集约的方向转型升级。未来，算力中心服务商业务发展将逐步趋于成熟，服务专业化、综合性更强，市场格局更加稳定。2010年年2015年年2021年年起步期起步期快速发展期快速发展期发展转型期发展转型期互联网行业逐渐兴起，门户网站、搜索引擎等业务流量逐渐增多。第三方算力中心服务商业务起步，开始在发达地区自建算力中心。移动互联网业务快速发展，接入流量复合增长率达到100.5%；公有云市场保持50%以上增速。第三方算力中心服务商业务快速发展，开始大范围、大规模建设算力中心。传统行业数字化转型加速，工业互联网需求增长；AI、大数据等新兴技术发展，智算需求兴起。第三方算力中心服务商业务从资源密集向服务密集转型，建设集约、绿色算力中心。基于算力中心基础环境提供机柜租赁服务市场上服务商较少，主要由网络提供商、软件服务商等上游企业发展分化而来开拓附加服务，在机柜租赁服务基础上提供网络以及其他增值服务服务商大量涌现，专业的算力中心服务商、跨界企业进入市场从提供资源型服务向综合型服务转型，一方面在Iaas层加载上层服务；另一方面提供针对特定行业的专业化服务加速整合，中小服务商逐步被兼并，优质资源向头部企业集中20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 5 5伴随中国算力中心产业发展至高质量阶段，中国第三方算力中心服务商迅速成长，逐步趋于成熟，呈现出业务价值升级、资源整合集中的发展趋势。中国第三方算力中心服务商不断整合分化。截至2023年底，全国拥有自建算力中心的服务商数量654家，其中，年收入在1亿元以上的服务商占比为14%；国有资本服务商占比为20%；全国性服务商占比为21%。图表3：中国算力中心服务商发展基本情况统计服务商数量服务商数量-个个截至2023年底，中国具有自有产权算力中心的服务商654个。新基建以来，市场热度攀升，跨界进入企业迅速增长，同时宏观环境影响下一批中小企业退出市场。近年来，AI驱动下，智算中心服务商出现，服务商数量有明显提升。服务商服务商规模与分布规模与分布多区域布局服务商占比2121%国有资本服务商占比2020%年收入1亿元以上的服务商占比1414%418510592621654703201920202021202220232024E+92+92+82+82+29+29+33+33+49+49趋势一：服务商数量增长趋于稳定趋势一：服务商数量增长趋于稳定伴随终端客户需求从依据底层资源向更加重视服务商综合能力变化，市场进入门槛显著提升。未来，新进入者将逐步减少；同时，此前依托土地、电力等基础资源的跨界进入者，运营能力有限，或将退出市场。趋势二：优质资源向头部集中，呈现趋势二：优质资源向头部集中，呈现“强者愈强、强者愈强、弱者愈弱弱者愈弱”两极分化格局两极分化格局头部服务商具有优质项目资源、客户资源，较强的技术能力等，业务稳定发展；同时依托较强的融资能力，积极规划新项目、收并购优质项目。大量中小型服务商业务、客户单一，在市场竞争加剧的情况下存在客户流失、收入下降风险。趋势三：趋势三：长期发展需要寻求跨区域布局长期发展需要寻求跨区域布局智算时代，行业客户业务发展对于网络连接要求更高，服务商需要进行跨区域部署，满足企业业务统筹处理诉求。随着国内企业加速出海，拓展海外业务也成为重要趋向。趋势四：趋势四：“国家队国家队”加速布局，将成为市场重要加速布局，将成为市场重要力量力量通用算力中心需求从消费互联网进入到产业互联网阶段，传统行业在IT部署中，更倾向于采购包含Paas、Saas层的综合解决方案，各领域头部央国企在自身数字化转型过程中进行能力输出，赋能行业数字化。智算中心发展初期，国资背景企业响应政策号召，部署公共算力资源池。20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 6 6结合产业环境变化分析和服务商发展现状研究，服务商综合能力体现在算力中心资源能力、产品与服务能力、市场化运营能力、技术能力、绿色化水平等五个方面。综合服务能力也是服务商取得成功的关键要素服务商综合能力评价体系服务商综合能力评价体系算力中心资源能力算力中心资源能力算力中心资源是服务商业务发展的基础。通过不断拓展通用算力中心资源、前瞻布局智算中心，优化算力中心资源布局，能够保障业务长期稳定增长评价指标：算力中心资源规模、资源结构（通用算力中心/智算中心）、资源分布等市场化运营能力市场化运营能力绿色化水平绿色化水平客户获取、客户管理等市场化运营能力直接影响算力中心上架率、上架周期，进而影响服务商投资回报，是服务商业务稳健发展的重要影响因素评价指标：客户关系、渠道关系、业务团队能力等双碳目标临近，较高的算力中心绿色化水平不仅是服务商持续进行业务布局的关键影响因素，同时也是未来市场竞争中，客户IT部署的重要关注点评价指标：算力中心能源效率、算力中心可再生能源应用比例、国家绿色数据中心认证等20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 7 7产品与服务能力产品与服务能力伴随算力中心由服务于泛互联网企业向服务于基础设施能力相对较弱的传统行业客户过渡，对服务商的产品服务能力提出了更高的要求，服务商产品与服务类别多样性、高质量的服务水平，是提升客户粘性，取得竞争优势的重要因素评价指标：产品与服务丰富度、运维服务水平、跨区域服务能力等技术能力技术能力算力技术快速发展，算力中心技术复杂性与日俱增，与以往相比，对算力中心设计、建设、运营、运维等方面的技术要求显著提升，具备较好技术能力的服务商能够更好保障机房稳定、高效、安全运行评价指标：机房设计与建设技术、运维技术、先进技术储备与应用等从服务商综合能力进行分析，中国第三方算力中心服务商划分为以下三类：头部服务商深耕行业多年，综合服务能力突出；腰部服务商把握市场新一轮增长周期，在现有业务基础上推进构建综合能力；大量中小及跨界服务商依托能源、土地、技术等某些方面优势，进入算力中心市场，综合服务能力需进一步提升。服务商类别服务商类别在行业内经营多年，依托算力中心资源规模、资金实力、客户积累以及深刻的行业理解等优势，引领行业发展 资源优势显著：在运营资源与储备资源数量大，全国布局，构筑一体化算力中心服务平台；聚焦头部客户：在建/规划资源聚焦头部客户的定制化需求；综合实力强：业务体系完善，产品和服务完备，具有较强的算力中心建设、交付、运营能力。依托现有资源，稳步推进业务发展，对头部企业形成一定挑战 具备一定的资源规模：有一定的存量运营项目资源，部分企业有较多的在储备项目；综合实力有待进一步提升，如：业务发展体系尚待完善，产品和服务主要基于基础资源展开，算力中心统筹建设能力需进一步加强等。往往依托某一区域或某一方面的能力发展算力中心业务，区域性服务商和跨界进入服务商居多。其中跨界企业在产业热度较高时期，进入到算力中心市场，对于算力中心业务理解有限，缺乏稳定的客户资源，长期发展需要加大各方面资源投入。20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 8 8头部服务商头部服务商综合综合服务能力表现服务能力表现调研结果显示，中国第三方算力中心服务商综合发展指数TOP10企业为万国数据、秦淮数据、润泽科技、世纪互联、光环新网、浩云长盛、普洛斯、科华数据、奥飞数据、博浩数据。其中：万国数据、秦淮数据、润泽科技、世纪互联、光环新网深耕行业多年，在用资源规模量大，同时积极进行前瞻布局，规划新建算力中心项目；并经多年积累，建立了良好的运维、运营体系，综合服务能力居于前列；此外，在数字化、绿色化浪潮下，前瞻进行先进技术储备、绿色化能力储备，为行业发展起到良好带动作用。浩云长盛、普洛斯近年来快速发展，市场影响力持续提升。浩云长盛不断加快资源布局，在一线城市、东数西算节点地区储备优质资源，同时向内进行服务能力提升，近年取得较快发展。普洛斯通过收并购快速加载各方面能力，建立业务优势。科华数据、奥飞数据、博浩数据具有较好发展潜力，积极进行各方面能力建设。科华数据不断加大液冷、储能等方面技术研发力度，积极布局算力中心的同时护航算力中心走向绿色低碳，在运维智能化方面，自研AI+智慧能源专家系统及AI+DCIM智慧运营管理平台，处于行业前列；奥飞数据在算力中心资源基础上，构建多云多网多端数字产业生态平台；博浩数据专注于大规模、超大规模项目建设、运营，持续创新机房交付和定制化技术。20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 9 9头部算力中心服务商引领产业发展，在算力中心资源能力、产品与服务能力、市场化运营能力、技术能力与绿色化水平等方面，处于行业领先地位，代表算力中心服务商先进发展理念。根据算力中心服务商综合服务能力评价体系，我们对第三方头部算力中心服务商进行深入研究，分析头部服务商成功经验，为更多的算力中心服务商提供业务发展参考。图表4：中国TOP10第三方算力中心服务商综合服务能力评估数据来源：科智咨询12341056789机遇机遇20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1010机遇与挑战机遇与挑战 传统行业数字化转型，产业互联网需求逐步释放传统行业数字化转型，产业互联网需求逐步释放随着自动驾驶、工业互联网等数字化应用的逐步实现，前沿数字技术已经过渡到实际应用阶段，推动传统行业算力需求增长。不同于移动互联网在大区进行规模化部署，产业互联网IT部署具有“小”、“散”、“下沉地市”的特征，服务商需要进行新的资源部署。AIAI驱动智算需求增长，带动算力服务模式变革驱动智算需求增长，带动算力服务模式变革随着人工智能、云计算、物联网、机器学习等技术趋于成熟，并密集应用，智算需求呈现爆发式增长，智算中心迎来重大发展机遇。AI应用快速发展背景下，算力产品及服务需要契合智算需求。一方面，智能算力中心在设计、建设等方面与传统算力中心有所区别，尤其在制冷层面要求使用更加高效的冷却方式。另一方面，考虑到供应链及成本因素，大量需求主体更倾向于租赁智能算力，带动部分机柜托管需求转化为算力租赁需求和大模型应用需求。服务商有望依托自身优势资源和能力，提供以AI赋能为核心的创新产品和解决方案。政策环境优化，产业生态、配套设施趋于完善政策环境优化，产业生态、配套设施趋于完善政府出台一系列政策措施，优化产业发展环境。“新基建”政策、“东数西算”工程的实施，推动算力中心合理布局和高效发展；同时，政府还出台税收优惠等扶持政策，为行业内企业创造更多发展机会，为行业发展提供有力保障和支持。技术创新迭代，高质量发展转型带来新的机遇技术创新迭代，高质量发展转型带来新的机遇随着科技的不断进步和创新，产业正面临着升级转型的重要机遇。新兴技术如人工智能、物联网、区块链等的快速发展和应用，将推动行业智能化、自动化和绿色化发展。例如，通过引入人工智能技术，可以实现算力中心的智能运维和能效优化；物联网技术的应用将推动边缘数据中心发展，满足更多场景下的数据处理需求。技术创新将为行业带来更多的发展机遇。挑战挑战20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1111 优质资源拓展难度加大优质资源拓展难度加大现阶段及未来短期内，市场需求仍主要集中在一线城市及区域经济中心，但受到区域产业发展规划及能源资源限制，新建、扩建资源获批难度不断加大，服务商需要通过溢价收购算力中心项目，与此同时提前锁定先进产业需求，保障业务稳定增长。市场风险市场风险现阶段及未来短期内，前期审批的大量算力中心陆续投用，供给稳定增长，但市场需求释放需要一定周期，算力中心服务商可能面临去化周期较长、资金回收延期等运营风险。可持续可持续发展挑战发展挑战算力中心是高能耗行业，能源供应和节能环保对算力中心服务商经营和发展具有重要影响。随着全球能源紧张和环境问题的日益突出，算力中心能源消耗和碳排放问题越来越受到关注。产业需要采取有效的节能措施和绿色能源解决方案，以降低运营成本并减少对环境的影响。此外，能源供应的不稳定性和能源价格的波动会对运营成本造成影响，进而导致算力中心的运营中断或服务质量下降，影响业务持续发展。技术创新迭代风险技术创新迭代风险新技术的研发和应用需要大量的资金和时间成本的投入，技术创新的成果存在不确定性；随着新的技术标准和架构不断涌现，要求算力中心不断升级和改造。同时，新技术的引入和应用也可能对现有的算力中心设施结构、运营模式和业务流程造成冲击，需要服务商进行相应的调整和转型。中国第三方算力中心服务商中国第三方算力中心服务商发展路径发展路径中国算力中心服务商发展路径中国算力中心服务商发展路径 121220242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告积极应对算力积极应对算力需求需求快速增长，拓展算快速增长，拓展算力中心资源力中心资源算力中心产业政策和市场需求增长共同驱动服务商拓展算力中心资源。现阶段，大型服务商均积极推进算力中心项目落地，储备优质资源，建立了良好的产业发展基础。服务商拓展算力资源同时也需要把握政策与需求变化，支持全国算力网建设，提前锁定潜在需求。0120242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1313政策鼓励算力中心产业发展。近年来，相关政策密集出台，提出适度超前部署算力，明确算力发展目标：到2025年，总算力规模达到350EFlops，智算规模占比超过35%。数据中心作为数字经济发展底座，具有“基础设施先行”的发展属性。2020-2022年国家新基建政策、东数西算政策均提出鼓励数据中心建设，加速推进数据中心产业发展加速推进数据中心产业发展。2023年政府工作报告明确提出，适度超前建设数字基础设施适度超前建设数字基础设施，加快形成全国一体化算力体系。算力基础设施高质量发展行动计划提出到到20252025年，中国算力规模超过年，中国算力规模超过300EFLOPS300EFLOPS，存储总量超过，存储总量超过1800EB1800EB，重点行业核心数据、重要数据灾备覆盖率达到重点行业核心数据、重要数据灾备覆盖率达到100%100%。国家层面国家层面区域层面区域层面各省市积极响应，出台相关政策，明确算力中心建设目标。上海市提出到2025年28万标准机架（6kW）左右，数据中心算力超过14EFLOPS（FP32）；山东省提出到2025年全省建成45万个标准机架，总算力12.5EFLOPS，智能算力占比35%，存力规模65EB，先进存储占到35%以上。东数西算枢纽节点地区作为国家政策支持发展区域，积极谋划数据中心产业发展，提出产业发展目标，与当前区域内存量资源相比，仍有较大缺口。图表5：东数西算枢纽节点地区算力中心建设规划（2.5kW，万架）1003050506270708030政策目标待建规模已投运规模(截至2023年底)数据来源：政府官网，科智咨询资源拓展动因资源拓展动因-政策端政策端和林格尔贵安中卫张家口芜湖韶关重庆庆阳天府20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1414需求快速增长是服务商进行算力中心资源拓展的根本动因。伴随传统行业数字化转型推进、AI技术创新发展及应用场景落地，中国算力中心需求将保持较快增长，将快速消纳现有资源，同时需要大量更加高效、绿色、安全、智能的算力中心支撑业务持续发展。通用算力中心需求稳定增长：通用算力中心需求稳定增长：随着数字技术快速发展，传统行业加速数字化、智能化转型，B端算力应用场景拓展至更多生产性环节，数字化协同水平不断提高。在互联网行业，算力应用场景从个性化推荐、广告服务等拓展至自然语言处理、计算机视觉、深度学习等领域。在制造行业，数字技术渗透至设计、制造、品控全流程，从设备参数实时控制、生产计划预测等向供应链优化、视觉化质检、AR辅助装配、云化AGV线边物流配送等工业应用场景延伸。图表6：2019-2028年中国通用算力中心需求规模（MW）3,7904,7255,6156,2617,0598,1949,71911,71213,92116,484201920202021202220232024E2025E2026E2027E2028E+22%+22%+13%+13%+19%+19%数据来源：科智咨询 智算中心需求快速增长：智算中心需求快速增长：AI技术发展和AIGC应用的不断落地，产生大量智能算力需求。目前智算需求主要来自各类大模型，大模型参数量呈指数级增长，模型的参数量越大，训练数据量越大，模型泛化能力越强，对算力的要求越高。例如，2019 年 2 月，GPT-2 的模型参数量为 15 亿，对应算力当量为 8.7PD（PetaFlops-Day），2020 年 3 月，GPT-3 的模型参数提高至 1750 亿，对应算力当 量为 3640PD，是上一代 GPT-2 的 418 倍，谷歌 2023 年 5 月推出的 PaLM-2 参数量为 3400 亿，算力当量已经达到 85000PD。据统计，大模型算力需求平均每六个月倍增一次。伴随数据海量增长，算法模型复杂化提升，80%的应用场景将基于AI，带动智算需求进入爆发式增长阶段。图表7：2019-2028年中国智算中心需求规模（MW）61534722213996419551,4532,040201920202021202220232024E2025E2026E2027E2028E+90%+90%数据来源：科智咨询资源拓展动因资源拓展动因-需求端需求端中国通用算力中心需求将进入新一轮快速增长周期，未来五年复合增速达到19%AI技术发展驱动智算需求爆发，近十年中国智算中心需求复合增速达到90%20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1515现阶段，中国算力中心服务商资源呈现“资源落地速度放缓、资源结构偏向于通用算力中心、资源集中东部地区”等特征。在政策及需求推动下，现有算力中心资源及结构或将无法满足未来的市场发展。受市场预期影响，算力中心资源落地速度算力中心资源落地速度放缓放缓传统行业数字化转型以及AI应用场景落地，需求爆发式增长，市场或将出现供给缺口。6,2527,7009,58010,87012,77115,02620192020202120222023 2024E+24%+24%+16%+16%图表8：中国算力中心服务商资源规模（MW）通用算力中心资源规模占比通用算力中心资源规模占比98%98%以上，以上，智算中心业务处于起步阶段智算中心业务处于起步阶段人工智能、大数据分析等技术的快速发展，对智能算力的需求也在不断增加。图表9：中国算力中心服务商资源结构（DC/AIDC）100%99%98%97%0%20211%20222%20233%2024EDCAIDC100%近近70%70%的算力中心资源分布在东部发达的算力中心资源分布在东部发达地区，其中，智算中心资源均分布在发达地区，其中，智算中心资源均分布在发达城市城市东部地区土地、电力等基础资源有限，是产业高质量发展阻碍。图表10：中国算力中心服务商资源区域分布服务商服务商资源现状资源现状数据来源：科智咨询注：资源规模统计口径包含通用算力中心及智算中心数据来源：科智咨询20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1616京津冀京津冀27.9%27.9%长三角长三角 26.4%26.4%广东省 14.1%其他其他 20.0%20.0%华中 6.7%川渝4.8%基于市场发展趋势，部分服务商正在积极推进项目建设与落地，在一线城市及国家重点发展区域布局优质资源；同时前瞻规划智算中心项目，构建智算中心技术及服务能力。图表11：中国TOP10第三方算力中心服务商算力中心资源情况评估数据来源：科智咨询1 12 23 34 45 56 67 78 89 91010排名 服务商 算力中心资源情况20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1717在全国重点城市布局大量算力中心资源 在环一线地区布局超大规模算力中心集群主要在环京地区布局超大规模算力中心集群通过收并购实现算力中心资源快速扩张通过收并购实现算力中心资源快速扩张核心经济区域市场开发和高规格数据中心定制化运营由广东向京津冀、西南等区域拓展全国范围内在一线及环一线区域布局算力中心持续加大资源拓展，拥有较大规模新型数据中心及智算中心项目早期资源主要聚焦京津冀、近年开始推进全国性布局头部第三方算力中心服务商持续推进算力中心布局，通过扩建、新建算力中心项目扩充资源规模；同时在区域经济中心、东数西算枢纽节点进行资源布局，不断优化资源分布。例如：万国数据通过在一线城市收并购优质资源、在环一线及其他地区投建算力中心，实现资源规模持续增长，截至2023年底，可用机房面积达到57万平方米，同比增长11%，全年新增规模达到5.7万平方米；在建算力中心面积18.3万平方米。秦淮数据在环一线及东数西算节点地区布局大规模算力集群。在怀来形成环首都官厅湖大数据产业基地、环首都桑园云计算产业基地、环首都存瑞云计算产业基地、环首都怀来总部基地数据中心“同城四点”的数据中心成网布局。在山西大同布局环首都太行山能源信息技术产业基地，支持山西承接京津冀重点区域算力业务。2022年，秦淮数据集团与甘肃庆阳市政府签署了战略合作框架协议，成立庆阳秦淮数据科技有限公司，规划建设国家级零碳数据中心产业基地东数西算示范项目，打造“西算”节点“零碳”算力产业基地。润泽采用产业园式部署形式，在运营算力中心三个（国际信息云聚核港(ICFZ)项目A区、长三角平湖润泽国际信息港（A区）、润泽（佛山）国际信息港），总规模达到600MW；规划建设算力中心包括润泽（西南）国际信息港、一带一路润泽（兰州）国际信息港、粤港澳大湾区数据中心（惠州）、海南润泽自贸港国际信息港项目等。博浩数据专注于大规模、超大规模项目开发，资源主要分布在一线城市及周边，以及区域经济中心。截至2023年底，博浩数据算力中心资源总量（含在运营、在建、规划）接近700MW，在北上广深、成都、昆山、廊坊等主要需求市场均有大规模资源储备。持续进行通用算力中心布局，保障优质资源供给持续进行通用算力中心布局，保障优质资源供给伴随AI技术发展与AIGC业务落地，智算部署需求日益显现。头部第三方算力中心服务商为应对需求变化及现有客户AI业务部署，开始尝试对通用算力中心进行升级，以承载智算业务，并积极推进智算中心建设。头部第三方算力中心服务商也正在积极投建智算中心。例如：润泽优先布局AIDC业务，通过汇聚资源、技术、模型、算法和数据，构建从智算基础设施到智算平台，再到智算中心整体解决方案的完整产业生态，为终端大模型客户提供智算服务，形成面向AI时代的先发优势。2023年，普洛斯向某互联网头部平台交付其首个液冷智算中心项目，该项目采用智能算力中心弹性高效节能技术方案，能应对高性能算力集群同时部署、分期上线、快速交付等多方面的挑战，项目一期园区整体规划的算力负载超过60兆瓦。世纪互联正在乌兰察布筹划建设面向大模型时代的绿色吉瓦级AIDC（智算中心）算力超级工厂；此外，世纪互联与矩阵起源联合运营AI原生服务平台，就可全面链接算力、数据、知识、模型与企业应用，为新一代AI-Native应用探索构建提供高性价比的GPU算力资源等服务。浩云长盛率先推进智算领域发展，在廊坊、宁夏等地布局大规模智算中心。其智算中心采用先进的液冷技术，实现了高效的散热和节能，同时也保证了数据中心的安全和稳定。例如，广州二号云计算基地，定位为智能制造AI算力基地，是华南区首家大规模商用液冷数据中心，支持功率密度819KW以上，单系统PUE1.1以下，为客户提供了高品质的智能算力服务。前瞻布局智算中心，积极建设前瞻布局智算中心，积极建设AIAI业务服务能力业务服务能力20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1818资源拓展举措资源拓展举措部分早期投建的算力中心，存在“老旧小散”问题，导致资源利用率不高、能耗效率较低，需要进行转型升级。设施设备升级改造。设施设备升级改造。在算力中心改造过程中，需要重点解决的问题是提高单机柜功率密度及降低机房运行PUE。一是通过改造供配电系统，提高单机柜用电容量，在总电容量定额的基础上，部分区域空置，可通过申请新的能耗指标进行资源扩充。二是制冷系统改造，一般措施包括改进机房气流组织、采用更为高效的制冷方式，加载制冷AI控制系统，按需制冷、精准制冷。算力中心用途调整。算力中心用途调整。对于综合可用性不高、改造价值不大的机房，可转型为边缘数据中心，在区域内提供边缘型服务。第三方算力中心服务商在保持一线城市资源稳定供应的同时，需前瞻布局以东数西算枢纽节点区域为代表的潜力发展区域。一线资源稀缺区项目审批难度较大，可通过收并购优质项目补充算力中心资源，一线资源稀缺区项目审批难度较大，可通过收并购优质项目补充算力中心资源，实现持续发展能力。实现持续发展能力。在收并购过程中，需要根据不同的项目阶段采用不同的估值标准。早期阶段-基于能耗指标估值。规划阶段，尚未形成有形资产，根据前期资源稀缺程度，这一阶段的投资主要考量发改委出具的节能审查意见，根据能耗指标及市场供需情况评估项目价值。建设阶段-基于固定资产估值。项目已形成部分固定资产，一般根据建筑面积、机房设计等级及机电设备选型情况考虑项目价值。运营阶段-基于收益估值。项目已投入运营，产生稳定现金流，以收入、利润为基准估值，凭借资产证券化快速回笼资金。枢纽节点布局算力中心可考虑以下几点策略方向：与基础电信运营商合作，借力运营商网络资源及客户资源。与基础电信运营商合作，借力运营商网络资源及客户资源。现阶段枢纽节点地区由于网络时延较高、本地需求不足等产业发展问题，导致项目去化周期较长。基础电信运营商响应全国算力网建设，进行网络优化升级，并掌握全国TOP20客户资源，可通过生态合作，保障项目运行。加强机房互联，接入国家算力网，为承接全国算力需求打下基础。加强机房互联，接入国家算力网，为承接全国算力需求打下基础。一方面，建立节点项目与临近经济中心项目互联，探寻“前店后厂”模式，承接中时延业务；另一方面，参与全国算力资源调度，盘活存量资源。此外，可通过绑定头部客户、与区域政府合作绑定头部客户、与区域政府合作等方式，保障项目去化20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 1919对现有算力中心进行优对现有算力中心进行优化升级，提高资源可用化升级，提高资源可用性性路径路径1 1采用采用“一线城市一线城市+潜力潜力区域区域”的资源布局策略的资源布局策略路径路径2 2AI时代，智算中心是未来算力中心市场的主要增长极，需要在智算初期阶段，提前入局，融入智算产业生态，构建智算基础设施设计、集成、建设、运行能力。构建高效的基础设施。构建高效的基础设施。智算中心在技术架构、服务模式、安全性与隐私保护以及能效与可持续性等方面与通用算力中心存在显著差异，需要采用高密的部署方式、液冷等高效制冷方式，确保智算中心承载高强度、高协同的计算需求。合理规划布局。合理规划布局。智算中心的建设应该与地区经济发展和产业布局相结合，避免盲目建设和资源浪费；应该根据区域产业发展需求，合理规划智算中心的布局和规模，确保其与当地产业数字化发展的需求相匹配。加强数据安全保障。加强数据安全保障。智算中心涉及大量数据的存储和处理，数据安全保障至关重要；应该建立健全数据安全保障体系，加强数据安全管理和隐私保护，确保数据的安全性和可靠性。伴随AI大模型快速发展以及传统行业数字化转型推进，算力中心建设规模应遵循：应对应对AIAI大模型发展，在成本较低区域进行大规模布局。大模型发展，在成本较低区域进行大规模布局。AI大模型现期业务重点在于模型调整优化，成本敏感性较弱，部署规模较小。未来，伴随算法趋于成熟、训练参数量快速增加，大量AI训练业务无需频繁调整，出于成本考虑将倾向于部署在电力、土地等成本更低、资源扩容空间更大的西部地区。目前已有部分智算需求规模大的头部行业企业已部署西部地区，如百度阳泉智算中心、阿里云张北超级智算中心项目、京东集团华北智能算力中心落地大同市灵丘县、网易智算中心选点贵安等。应对传统行业数字化转型，在各个工业集聚区进行小规模分散部署。应对传统行业数字化转型，在各个工业集聚区进行小规模分散部署。不同于消费互联网IT部署靠近C端用户，B端IT部署需要临近企业总部、厂区，具有单家企业需求规模不大、需求分散在全国各地的特征，需要进行分散部署。20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 2020建设智算基础设施，积建设智算基础设施，积极融入智算产业生态极融入智算产业生态路径路径3 3布局大型及超大型算力布局大型及超大型算力中心以应对海量中心以应对海量AIAI训练训练需求，建设分布式小型需求，建设分布式小型算力中心以服务传统行算力中心以服务传统行业数字化转型业数字化转型路径路径4 4满足多元用户需求，满足多元用户需求，构建综合性产品与构建综合性产品与服务体系服务体系随着外部市场环境的不断变化，竞争逐渐激烈，第三方算力中心服务商需敏锐捕捉市场趋势，积极拓展产品线以增强服务多样性，并着力提升运维服务质量。同时，在AI浪潮下，服务商需多措并举，积极推进算力基础设施建设和服务，满足AI时代下的产业升级需求。20242024中国第三方算力中心服务商发展研究报告中国第三方算力中心服务商发展研究报告 212102在市场需求演变、竞争日益激烈和技术不断进步的背景下，第三方算力中心服务商亟待由资源型向服务型转变。这一转变旨在通过产品和服务的全面升级，有效应对AI、大数据等新技术所带来的挑战，从而保障业务的稳健发展和市场竞争力的持续提升。近年来头部泛互联网企业新增需求放缓，公有云服务商在前期大规模部署后，目前主要聚焦于资源整合和存量业务迁移，以实现降本增效。同时，消费互联网用户已接近上限，现有业务发展趋于饱和，增长空间有限。然而，新技术驱动的互联网新兴业务和产业数字化转型正在推动新需求，尤其在金融、物流等行业，以及智慧城市和金融科技领域，算力需求显著增长。此外，AIGC产业的兴起也带来了对算力中心存储和计算资源的新增需求，特别是在高校、生物医药企业和科研机构中，这一趋势自2023年以来尤为明显。随着市场需求的不断演进，算力中心服务商面临着产品及服务升级的迫切需求。过去，服务商的主要客户群体为泛互联网企业，这类企业通常具备较强的IT能力，服务商仅作为基础设施提供方提供机房环境。然而，当前市场的需求正在发生变化，传统行业企业及AI相关企业对算力中心服务提出了新的要求。传统行业企业通常IT能力薄弱，在IT部署过程中需要采购专业的增值服务。AIGC技术在医疗、金融、教育等多个行业的应用不断深化，对算力中心的IT设施、网络架构、制冷方案、供配电等均提出了更高的要求，同时这类企业的定制化服务需求日益增长。企业期望服务商能够提供更灵活、个性化的解决方案，以满足特定的业务需求。2023年，中国在运营IDC自然机柜数量达到270.4万架，折合IT负载12545MW，机柜数量较2022年同比增长12.1%，供给增速有所回升。与此同时，中国传统IDC市场行业客户需求大规模释放仍需一定时间，中国IDC市场竞争由增量市场向存量市场转变。算力中心服务商面临着市场竞争加剧、服务同质化严重等多重挑战。在有限的市场空间内，服务商需要通过避免价格战、提供差异化服务、以及满足客户对高质量、高效率和定制化解决方案的需求来争夺和保留市场份额。现阶段，寻求新市场，打造综合服务能力，提供更专业化、精细化的运维及增值服务成为了各服务商转型升级的必经之路。服务提升动因服务提升动因 客户需求发生变化客