财务报表分析平时作业1.doc

简答
1. 不同的报表使用者在会计报表的分析中侧重点相同吗，为什么？
答：不同的报表使用者在会计报表分析中侧重点不相同。因为财务报表分析是由不同的使用者进行的，他们各自有不同的分析重点，也有共同的要求。从企业总体来看，财务报表分析的基本内容，主要包括以下三个方面：
1、分析企业的偿债能力，分析企业权益的结构，估量对债务资金的利用程度。
2、评价企业资产的营运能力，分析企业资产的分布情况和周转使用情况。
3、评价企业的盈利能力，分析企业利润目标的完成情况和不同年度盈利水平的变动情况。

2.简述资产负债表的作用和局限性。
答：资产负债表的作用：1、反映企业资产的构成及其状况，分析企业在某一日期所拥有的经济资源及其分布情况。
2、可以反映企业某一日期的负债总额及其结构，分析企业目前与未来需要支付的债务数额。
3. 可以反映企业所有者权益的情况，了解企业现有投资者在企业投资总额中所占的份额
资产负债表的局限性：（1）资产负债表是以历史成本为报告基础的，它不反映资产、负债和所有者权益的现行市场价值。
（2）货币计量是会计的一大特点，会计信息主要是能用货币表述的信息，因此，资产负债表难免遗漏许多无法用货币计量的重要经济资源和义务的信息。
（3）资产负债表的信息包含了许多估计数。
（4）理解资产负债表的涵义必须依靠报表阅读者的判断。

3.如何判断企业利润的质量？
答：利润质量是指企业利润的形成过程以及利润结果的合规性、效益性及公允性。

4现金流量表的结构是怎样的？主表和补充资料都反映经营活动现金流量有何侧重？
答：1.经营活动产生的现金流量
2.投资活动产生的现金流量
3.筹资活动产生的现金流量
主表中经营活动产生的现金流量净额与附表补充资料中经营活动产生的现金流量净额是相等的。你这个例子不详细，所以按你所说计算出来的现金流量净额是不相等，那就不对。按照理论来讲，你们公司应该会有存货的增减变化情况，这个是需要考虑的

5.用流动比率分析流动性有什么局限性？
答：流动比率 (current ratio，CR) 是流动资产对流动负债的比率，用来衡量企业流动资产在短期债务到期以前，可以变为现金用于偿还负债的能力。
局限性：无法评估未来资金流量；未反映企业资金融通状况；应收账款的偏差性；存货价值确定的不稳定性；粉饰效应

6.你如何理解负债融资带来的财务杠杆效应？
答：财务杠杆是筹资管理中一个工具。即负债与资产的对比关系（即资产负债率）、负债与所有者权益的对比关系、或长期负债与所有者权益的对比关系。 在企业过高的杠杆比率的条件下，企业在财务上将面临着以下压力：一是不能正常偿还到期债务的本金和利息。 二是在企业发生亏损的时候，可能会由于所有者权益的比重相对较小而使企业债权人的利益受到侵害。 三是受此影响，企业从潜在的债权人那里获得新的资金的难度会大大提高。

7.简述杜邦分析法的原理和意义。
答：杜邦分析法（DuPont Analysis）是利用几种主要的财务比率之间的关系来综合地分析企业的财务状况。具体来说，它是一种用来评价公司赢利能力和股东权益回报水平，从财务角度评价企业绩效的一种经典方法。其基本思想是将企业净资产收益率逐级分解为多项财务比率乘积，这样有助于深入分析比较企业经营业绩。由于这种分析方法最早由美国杜邦公司使用，故名杜邦分析法。
意义：采用这一方法，可使财务比率分析的层次更清晰、条理更突出，为报
表分析者全面仔细地了解企业的经营和盈利状况提供方便。
杜邦分析法有助于企业管理层更加清晰地看到权益基本收益率的决定因素，以及销售净利润与总资产周转率、债务比率之间的相互关联关系，给管理层提供了一张明晰的考察公司资产管理效率和是否最大化股东投资回报的路线图。

一、 计算及分析
8、A公司2013年部分财务资料如下（单位：万元）：

项目
2013年末
2013年初
流动资产
流动负债
销售净额
产品销售成本
存货
应收账款
预付费用
90000
50000
240000
180000
30000
28000
6000
100000
60000

24000
20000
3000

要求：计算2013年的下列指标：
(1)流动比率；
(2)保守速动比率；
(3)应收账款周转率；
(4)存货周转率。
(5)营业周期(一年按360天计算)；
(6)营运资金；
(7)销售毛利率；
(8)销售成本率。

解：（1）流动比率=90000/50000 *100%=1.8
(2)

(3) 应收账款周转率=240000/(28000+20000)/2=240000/24000=10
(4) 平均存货余额=（30000+24000）/2=27000
存货周转率=180000/27000=6.7
（5）营业周期=360/6.7=53.7
（6）营运资金=流动资产-流动负责=90000-50000=40000
（7）销售毛利率=（销售净收入-产品成本）/销售净收入*100%=（240000-180000）/240000*100%=0.25*100%=25%
(8)销售成本率=销售成本/销售收入净额×100%=180000/240000*100%=0.75*100%=75%

9、资料：下面是A公司筹资活动现金流入构成表：

A公司筹资活动现金流入构成表 单位： 万元
项目
2012年
2013年
筹资活动产生的现金流入：
吸收权益性投资所收到的现金
发行债券所收到的现金
借款所收到的现金
收到的其他与筹资活动有关的现金
现金流入小计

0
1700
460
76
2236

9600
0
670
0
10270
要求：（1）编制A公司现金流入结构分析表；
（2）分析并判断公司资产负债率的变化及筹资风险变化。

10、假设某公司生产的甲产品有关材料消耗的计划和实际资料如下：
项目
单位
计划
实际
产量
件
200
210
单位产品材料消耗量
公斤
40
36
材料单价
元
10
12
材料消耗总额
元
80000
90720
要求：运用连环替代法分析材料消耗总额的差异原因。
11、资料：A公司可比产品生产成本如下：
2013年度 单位： 万元
本年总成本
按上年实际平均单位成本计算
525595
按本年计划单位成本计算
521900
本年实际
520925
又假定A公司本年全部可比产品成本计划降低额为19000万元，计划降低率为2.8%。
要求：分析此公司可比产品成本降低计划的执行情况，并分别测定产量、品种结构和产品单位成本三因素变动各自对成本降低计划执行结果的影响程度。
12、资料：已知某企业2012年、2013年有关资料如下表：
项目
2012年
2013年
销售收入
280
350
其中：赊销净额
76
80
全部成本
235
288
其中：销售成本
108
120
管理费用
87
98
财务费用
29
55
销售费用
11
15
利润总额
45
62
所得税
15
21
税后净利
30
41
资产总额（平均）
128
198
其中：固定资产（平均）
59
78
现金（平均）
21
39
应收账款（平均）
8
14
存货（平均）
40
67
负债总额（平均）
55
88
要求：运用杜邦财务分析体系对该企业的股东权益报酬率及其增减变动原因进行分析。
13、某公司2013年度简化的资产负债表如下：
资产负债表
2013年13月31日 单位：万元
资产
负债及所有者权益
货币资金
50
应付账款
100
应收账款

长期负债

存货

股本
100
固定资产

留存收益
100
资产合计

负债及所有者权益

其他有关财务指标如下：
（1）长期负债与所有者权益之比：0.5
（2）销售毛利率：10%
（3）存货周转率（存货按年末数计算）：9次
（4）平均收现期（应收账款按年末数计算，一年按360天计算）：18天
（5）总资产周转率（总资产按年末数计算）：2.5次
要求：利用上述资料，填充该公司资产负债表的空白部分（列出计算步骤）。
14、 A股份有限公司2013年财务报告如下:
表1 资产负债表
单位：A股份有限公司 2013年12月31日 单位：万元
资产
年初数
年末数
负债及权益
年初数
年末数
流动资产：
货币资金
短期投资
应收票据
应收账款
预付账款
应收补贴款
其他应收款
存货
待摊费用
其他流动资产

流动资产合计

长期投资：
长期投资
固定资产：
固定资产原值
减：累计折旧
固定资产净值
固定资产清理
在建工程
固定资产合计
无形资产：
无形资产
递延资产
递延税款

340
30
20
643.5
22

13.5
580
23
38

1 710

110

2 400
600
1 800

150
1 950

20
10

490
80
15
683.1
14

4.9
690
1
2

1 980

180

2 900
750
2 150

150
2 300

32
8

流动负债：
短期借款
应付票据
应付账款
预收账款
应付工资
应付福利费
应付股利
应交税金
其他应交款
其他应付款
预提费用
其他流动负债
流动负债合计
长期负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
其他长期负债
长期负债合计
负债合计
股东权益：
股本
资本公积
盈余公积
其中：公益金
未分配利润
股东权益合计

400
50
264
20
0.8

60
5.2
15
5
80
900

500
320
104

924
1 824

1 500
132
219
85
125
1 976

420
70
355
10
0.6

50
6.4
18
8
62
1 000

550
420
100

1 070
2 070

1 500
240
459
158
231
2 430

资产总计
3 800

4 500

负债及权益总计
3 800

4 500

附注：其中应收账款坏账准备年初6.5万元，年末6.9万元；其他流动资产中含待处理流动资产损失年初8万元，年末2万元，1年内到期的长期债券投资年初30万元，年末为零；其他流动负债中含1年内到期的长期负债年初80万元，年末62万元。

利润表
单位：A股份有限公司 2013年度 单位：万元
一、主营业务收入
减：折扣与折让
主营业务收入净额
减：主营业务成本
主营业务税金及附加
二、 营业务利润
加：其他业务利润
减：销售费用
管理费用
财务费用
三、 营业利润
加：投资收益
补贴收入
营业外收入
减：营业外支出
四、 利润总额
减：所得税
五、净利润
8 720
200
8 520
4 190.4
676
3 653.6
851.4
1 370
1 050
325
1 760
63

8.5
15.5
1 816
556
1 260
要求：根据上述资料计算A公司2013年的以下比率：
（1）流动比率、速动比率、保守速动比率
（2）存货周转率、存货周转天数、应收账款周转率、应收账款天数、营业周期
（3）总资产周转率
（4）资产负债率、权益乘数、产权比率、有形净值债务率
（5）利息保障倍数
（6）资产报酬率、股东权益报酬率、销售净利率
合同管理制度

1 范围
本标准规定了龙腾公司合同管理工作的管理机构、职责、合同的授权委托、洽谈、承办、会签、订阅、履行和变更、终止及争议处理和合同管理的处罚、奖励；
本标准适用于龙腾公司项目建设期间的各类合同管理工作，厂内各类合同的管理，厂内所属各具法人资格的部门，参照本标准执行。
2 规范性引用
《中华人民共和国合同法》
《龙腾公司合同管理办法》
3 定义、符号、缩略语
无
4 职责
4.1 总经理：龙腾公司经营管理的法定代表人。负责对厂内各类合同管理工作实行统一领导。以法人代表名义或授权委托他人签订各类合法合同，并对电厂负责。
4.2 工程部：是发电厂建设施工安装等工程合同签订管理部门；负责签订管理基建、安装、人工技术的工程合同。
4.3 经营部：是合同签订管理部门，负责管理设备、材料、物资的订购合同。
4.5 合同管理部门履行以下职责：
4.5.1 建立健全合同管理办法并逐步完善规范；
4.5.2 参与合同的洽谈、起草、审查、签约、变更、解除以及合同的签证、公证、调解、诉讼等活动，全程跟踪和检查合同的履行质量；
4.5.3 审查、登记合同对方单位代表资格及单位资质，包括营业执照、经营范围、技术装备、信誉、越区域经营许可等证件及履约能力（必要时要求对方提供担保），检查合同的履行情况；
4.5.4 保管法人代表授权委托书、合同专用章，并按编号归口使用；
4.5.5 建立合同管理台帐，对合同文本资料进行编号统计管理；
4.5.6 组织对法规、制度的学习和贯彻执行，定期向有关领导和部门报告工作；
4.5.7 在总经理领导下，做好合同管理的其他工作，
4.6 工程技术部：专职合同管理员及材料、燃料供应部兼职合同管理员履行以下职责：
4.6.1 在主任领导下，做好本部门负责的各项合同的管理工作，负责保管“法人授权委托书”；
4.6.2 签订合同时，检查对方的有关证件，对合同文本内容依照法规进行检查，检查合同标的数量、金额、日期、地点、质量要求、安全责任、违约责任是否明确，并提出补充及修改意见。重大问题应及时向有关领导报告，提出解决方案；
4.6.3 对专业对口的合同统一编号、登记、建立台帐，分类整理归档。对合同承办部门提供相关法规咨询和日常协作服务工作；
4.6.4 工程技术部专职合同管理员负责收集整理各类合同，建立合同统计台帐，并负责