如何写好律师尽职专项调查分析报告.docx

怎样写好律师尽职调查汇报
仇少明律师

一、有什么用

什么是律师尽职调查汇报？通俗一点来讲，就是在双方达成交易之前，一方委托律师对交易双方背景、交易标正当性和交易模式和程序进行调查和了解情况，并形成书面汇报供交易一方参考。尽职调查是努力将交易信息从不对称到对称过程（当然，也存在制造新信息不对称可能），从而有效降低或最大程度消除因为信息不对称对交易双方所造成风险。所以，尽职调查结果对双方是否最终达成交易起着很关键作用。

尽职调查是交易双方博弈关键步骤。买方聘用律师进行尽职调查，就是要经过律师专业眼光，发觉交易当中瑕疵、风险和不完美之处，所以买方更愿意尽可能多了解卖方情况尤其是负面信息。对于卖方而言，配合律师进行尽职调查是促进交易成功前提条件，不过，卖方必需在尽可能提供足够多信息和尽可能少提供负面信息之间进行权衡，若信息提供过于全方面，则可能造成买方未来法律索赔诉讼，卖方会有心理顾虑；若过份夸大负面信息，则买卖双方全部可能临阵退却。所以，律师在进行尽职调查时应该充足考虑到买卖双方心理不一样、期望差异和顾虑，对于卖方关键材料提供不足之处，应该穷追猛打，锲而不舍，如此才真正显示出律师作用；对于次要问题，则应该在提醒买方存在风险前提下灵活处理，避免成为交易杀手。

二、怎么写

1、封面

尽职调查汇报通常需要制作独立封面，以表示庄重。封面形式各间律所风格不一，不需统一要求。

2、序言

关键分为以下五个部分进行陈说：

委托起源、委托事项和具体要求；

调查手段和调查工作概要；

出具汇报前提；

汇报使用方法和用途；

导入语

以下是一份相关银行委托某律师事务所进行贷款债权及其隶属权益进行调查分析《法律尽职调查汇报》序言部分样本：

【范本：法律尽职调查汇报序言部分写作方法】

〖注：以下说明委托起源、委托事项和具体要求〗

依据××银行××支行（下称“××银行”）和××律师事务所（下称“本所”）签署《项目尽职调查委托协议》，和《中国律师法》和相关法律法规要求，本所接收××银行委托，作为整体处理××企业（下称“主债务人”）项目（下称“本项目”）专题法律顾问，就本项目标债权及担保债权权益相关事宜（下称“本项债权”），出具本尽职调查汇报。

〖注：以下说明调查手段和调查工作概要〗

为出具本法律意见书，本所律师审阅了××银行提供和本项债权相关法律文件复印件，走访了相关政府部门，并就相关事实向××银行相关人员进行问询、听取了相关人员陈说和说明。

〖注：以下说明出具汇报前提〗

本法律意见书基于以下前提作出：相关文件副本或复印件和原件一致，其原件及其上签字和印章均属真实；相关文件及陈说和说明是完整和有效，并无任何重大遗漏或误导性陈说；且无任何应披露而未向本所披露，但对本项债权正当成立、存续、数额等有重大影响事实。

在本法律意见书中，本所仅依据本法律意见书出具日前已经发生或存在事实及本所对该等事实了解和本所对中国现行法律、法规和规范性文件了解发表法律意见。对于没有完整书面文件支持事实，本所依据政府部门提供文件、专业经验和常识进行了一定假设并基于该等假设进行法律分析和作出结论，而该等假设可能和事实存在差异或不符。

〖注：以下说明汇报使用方法和用途〗

本法律意见书任何使用人应该清楚：尽管本所律师已尽力对所掌握事实和文件进行专业分析并作出结论，但鉴于各个法律从业者对特定事实认定和对法律了解不可避免地存在差异，且法律理论和实践也不可避免地存在差异，所以司法实践结果可能和本法律意见判定存在差异。本法律意见书所认定事实和得出法律结论仅为本律师作出客观陈说及独立法律判定，不组成对相关法律事实、法律关系、法律效力或其它法律属性最终确定、确保或承诺。使用人针对本项债权任何决定均只能被了解为是基于自己独立判定而非本法律意见作出。

本所在此同意，××银行能够将本法律意见书作为本项目标隶属文件，供相关各方参考使用，除此之外，不得被任何人用于其它任何目标和用途。

〖注：以下为正文导入语〗

本所律师根据中国律师行业公认业务标准、道德规范和勤勉尽责精神，出具尽职调查汇报以下：

3、正文

以一份某企业并购项目当中律师尽职调查汇报为例，正文由以下部分组成：

并购主体：必需调查交易主体设置程序、资格、条件、方法等是否符合当初法律、法规和规范性文件要求，包含交易主体设置过程中相关资产评定、验资等是否推行了必需程序，是否符合当初法律、法规和规范性文件要求，包含国有资产时是否取得相关同意。另外，还要调查交易主表现时是否正当存续，是否存在连续经营法律障碍，其经营范围和经营方法是否符合相关法律、法规和规范性文件要求，其未来存续是否存在限制性原因等等。

组织结构：关键调查企业组织机构图、规章制度、历次董事会、股东会、监事会决议、会议统计等。对在相关部门立案文件，应该到相关部门去核查验证。

关联方：关键调查和并购主体存在法律上关联关系各方和其它利益相关者。具体包含但不限于控股股东、控股子企业、实际控制人、债权人、债务人、消费者、监管部门等。同时视乎用户委托要求，有可能对其关键组员道德信用也纳入调查范围，因为道德风险可能会引发其它诸如经营、法律、财务等风险。当然，鉴于中国现在信用体系并不完善，这方面有效调查手段极少，所以在实际调查当中这方面调查多数流于形式。

关键财产：调查表现为以下多个方面：首先，权属查证。有形财产如土地使用权、房产、设备等，无形财产如商标、专利、著作权或特许经营权等，关键审查财产和已经取得完备权属证书，若未取得，还需调查取得这些权属证书是否存在法律障碍；其次，权利限制。调查财产是否存在权利被限制比如抵押、质押等情况，调查财产是否存在产权纠纷或潜在纠纷；第三，现场核实。调查财产是否存在租赁情况和租赁正当有效性等问题。

经营情况：关键包含行业发展来龙去脉、产业政策演变、对外签署合作协议、管理咨询协议、研究和开发协议；供货商情况；关键购货协议和供货协议和价格确定、相关条件及特许权要求；市场开拓、销售、特许经营、委托代理、和独立销售商名单；消费者清单；相关存货管理程序情况；关键竞争者名单；产品销售模式及其配套文件等；作出相关产品质量确保文件；相关广告、公共关系书面协议等等。

债权债务：企业债权债务对未来权益会产生重大影响，但又难以仅从表面文件发觉，所以往往是陷阱所在。所以，对于企业应收应付款项应该关键调查其正当性和有效性；在调查将要推行、正在推行和虽已推行完成但可能存在潜在纠纷重大协议正当性、有效性和诉讼时效同时，核查其是否存在潜在风险；在调查企业对外或有负债情况时，应着重对抵押、质押、确保和其它确保和承诺风险进行核查。另外，对于企业经营过程当中常见因环境保护、知识产权、产品质量、劳动安全等原因产生侵权之债也应该纳入债权债务调查范围之内逐一给予核实。

环境保护：应该调查企业生产经营活动和已经投资和拟投资项目是否符合相关环境保护要求，是否含有相关环境评测汇报和证书。
产品质量：企业产品是否符合相关产品质量和技术监督标准，是否含有相关产品质量证书。

财务调查：财务情况是企业经营情况和资产质量关键标志之一。不过，基于避税或其它原因，企业财务情况和数据往往有不一样处理方法，有时候并不真实反应企业真实情况。所以，有必需对财务数据作必需调查，这类调查通常是委托会计师事务所进行，关键包含以下内容：销售收入；产品销售成本；市场开拓情况；研发投入和收益情况；原始财务报表；经过审计财务报表；采取新会计准则和原有会计准则不一样之处所产生影响；会计政策可选择条件不一样选择所产生影响，等等。

人力资源：在这方面应调查信息资料需包含以下内容：关键人才个人档案；聘用协议资料；劳动行政管理部门相关职员福利要求文件；保密协议；知识产权协议；竞业严禁协议；经营管理者和关键人员年薪和待遇历史情况和现实状况；职员利益未来安排，如退休金、股票期权、奖金、利益分享、保险、丧失劳动能力补助、储蓄、离职、节假日、度假和因病离职待遇等；人才流动具体情况；职员纠纷具体情况，等等。

保险：调查范围关键是保险协议、保险证实和保险单，险种关键是通常责任保险、产品责任保险、火险或其它灾难险、董事或经营管理者责任险，和雇员养老、失业、工伤保险等。

诉讼或处罚：针对企业可能存在还未了结或可预见重大诉讼、仲裁及行政处罚案件，以走访相关部门形式给予调查核实。另外，还应该调查企业高级管理层如董事长、总经理等关键管理层人员是否存在还未了结或可预见重大诉讼、仲裁及行政处罚案件。

优惠政策：因为中国存在名目繁多且行政等级不一样税收优惠、财政补助，假如并购主体存在享受税收优惠、财政补助情形，则要对对应政策是否正当、合规、真实、有效给予尤其关注，在一些情形下，这些政策是企业生存和赢利关键。

地方政策：鉴于中国地域情况差异很大，中国法律要求仅仅是标准性，各地域行政规章在了解和实施上往往有很大差异，比如报批时间上不一样和报批文件制作要求差异等，这些差异将对交易双方成本核实组成直接影响，有时甚至直接影响交易结构。所以，在尽职调查汇报当中加入此部分调查很有必需。关键包含两类内容，一是地方政府、部门针对本行政区域内全部企业普遍要求，如行业投资政策、税收优惠政策、财政补助政策、反不正当竞争、环境保护、安全卫生等；一类是针特定行业或范围企业特殊政策，如：审批程序、审批条件和各类许可证等。

上述尽职调查内容和结论将会对并购当事人未来利益、风险产生一定影响，这些影响就是“去脉”，而依据则是已经发生事实一一“来龙”。调查就是要理清其中来龙去脉，进而对从政策、产业、行业、财务、法律、人员等等很多方面风险、收益进行整体评定。整体评定结果将组成并购基础。

4、尾部

格式以下：

本汇报仅供参考，不作证据或其它用途。

××律师事务所

律师：________

律师：________

××××年××月××日