项目环境评估报告书.doc

投资项目评估
目录
第一章 概论 5
第一节 投资与投资项目 5
一、投资及其特征 5
二、投资项目 5
第二节 项目周期 6
一、世界银行的项目周期 6
二、我国项目周期各阶段的划分及其主要任务 6
第三节 项目可行性研究与评估 6
一、项目可行性研究 7
二、项目评估 9
第二章项目市场分析及生产规模的确定 10
第一节 市场分析的内容 10
一、市场需求分析 10
二、市场供给分析 10
三、产品分析 10
四、价格分析 11
五、综合分析 11
第二节 市场调查 11
一、市场调查的概念 11
二、市场调查的程序 11
三、市场调查的方法 11
第三节 市场预测 11
一、定性预测 12
二、定量预测 12
第四节 生产规模的确定 15
一、生产规模的含义和衡量指标 15
二、影响生产规模的因素 15
三、规模经济理论 16
第三章建设条件与技术条件评估 17
第一节 建设条件评估 17
一、资源条件评估 17
二、工程地质和水文地质条件评估 18
三、原材料、燃料、动力条件评估 18
四、交通运输条件评估 18
五、厂址选择条件的评估 18
六、环境保护措施评估 19
七、组织管理条件评估 20
第二节 项目技术评估 20
一、技术评估的原则 20
二、生产工艺评估 20
三、设备选择的评估 20
第四章 投资估算与资金筹措 20
第一节 项目总投资 20
一、项目总投资及其构成 20
二、项目总投资估算中的注意事项 21
三、建设投资估算的基础资料与依据 21
第二节 建设投资和建设期利息的估算 21
一、建设投资的构成 21
二、建设投资的估算 22
三、建设期利息 26
四、建设投资估算表的编制 26
第三节 流动资金估算 27
一、流动资金估算的一般方法 27
二、流动资金估算表的编制 28
三、总投资估算综合案例 29
第四节 融资方案研究 30
一、概述 30
二、资本金筹措 32
三、债务资金筹措 34
四、基础设施项目融资的新兴方式 36
五、融资方案设计与优化 37
第五章 项目总成本费用估算 39
（一）成本 39
（二）费用 40
第一节 总成本费用概述 40
一、总成本费用的概念及划分 40
二、技术经济分析中引入的成本概念 40
第二节 总成本费用的估算 41
一、类比成本费用法 41
二、生产要素法 41
第六章 项目营业收入、税金及利润的估算 43
第一节 营业收入的估算 43
一、销售量的估算 43
二、销售价格的估算 43
第二节 税金的估算 43
一、税金概述 43
二、营业税金及附加 44
三、增值税 45
四、企业所得税 45
五、销售收入和销售税金及附加估算表的编制 45
第三节 利润估算及利润与利润分配表的编制 46
一、利润总额的概念 46
二、项目亏损及亏损弥补的处理 46
三、所得税的计算 46
第七章 项目财务评价 47
第一节 财务评价概述 47
一、财务评价的概念和内容 47
二、财务评价的主要步骤 47
第二节 项目财务现金流量表 47
一、现金流量的含义 47
二、项目投资现金流量表 48
三、项目资本金现金流量表 49
四、投资各方现金流量表（按不同投资方分别编制） 50
第三节 项目财务评价指标及其运用 50
一、财务评价指标的分类 50
二、盈利能力分析 50
三、项目清偿能力分析 57
第四节 建设投资借款还本付息的估算 58
一.还本付息的资金来源 58
二.按最大还款能力编制的还本付息计划表和借款偿还期的计算 58
三.等额还本付息方法 59
四.等额还本利息照付 59
六.流动资金借款利息和短期借款利息 60
第九章 项目不确定性分析 61
第一节 盈亏平衡分析 61
一、盈亏平衡分析概念、作用与条件 61
二、盈亏平衡点的计算方法 62
第二节 敏感性分析 62
一、敏感性分析的概念与内容 62
二、敏感性分析的方法与步骤 63
第十章 国民经济评价 65
第一节国民经济评价的作用及其与财务评价的关系 65
一、项目国民经济评价的涵义 65
二、国民经济评价的作用 65
三、国民经济评价的适用范围 66
第二节 项目国民经济评价的若干概念 66
一、转移支付 66
二、影子价格 66
三、国民经济通用评价参数 67
四、直接效益和直接费用 67
五、间接效益与间接费用 67
第三节 经济效益与费用的估算 67
一、经济效益与费用的估算原则 67
二、货物的分类 68
三、市场定价的外贸货物的影子价格 68
四、市场定价的非贸易货物的影子价格 69
五.特殊投入物影子价格的计算方法 69
六、政府调控价格货物的影子价格 70
第四节 国民经济评价的步骤、报表与指标 70
一. 在财务评价基础上进行国民经济评价的步骤 70
二、国民经济评价基本报表 70
三、国民经济评价指标 71
第十一章 改扩建项目评估 71
第一节 改扩建项目的概念及评估注意事项 71
一、改扩建项目的概念 71
二、改扩建项目的特点 72
三、项目范围的界定 72
四、效益与费用的数据 72
五、计算期的确定 73
第二节 改扩建项目盈利能力分析 73
一、增量分析为主 73
二、辅以总量分析 73
三、改扩建项目盈利能力分析报表 73
四、改扩建项目的盈利能力分析指标 73
第三节 改扩建项目偿债能力分析 73
1、项目层次的借款偿还能力 74
2、企业层次的借款偿还能力 74
3、考察企业财务状况的指标 74

与投资项目评估相关的资格考试
1.注册咨询工程师
《工程咨询概论》、《宏观经济政策与发展规划》、《工程项目组织与管理》和《项目决策分析与评价》
报名与考试时间：11月份左右报名，来年的4月份左右考试
2.投资项目管理师
《宏观经济政策》、《投资建设项目决策》、《投资建设项目组织》和《投资建设项目实施》
报名与考试时间：8-9月报名，来年的4月份左右考试
3. 注册资产评估师
《经济法》、《财务会计》、《资产评估》、《建筑工程评估基础》、《机电设备评估基础》
考试时间：3月份左右报名，9月份左右考试

第一章 概论
第一节 投资与投资项目
一、投资及其特征
（一）投资的内涵
投资是经济主体（包括法人与自然人）为未来获得收益而于现在投入生产要素，以形成资产的一种活动。
（二）投资的特征
1.投资是由投资主体进行的一种有意识的经济活动
2.投资活动的目的是为了获取一定的预期效益，且这种预期收益是不确定的
3.投资需要通过特定的手段和方式，且手段和方式多种多样
4.投资是一个收益性和风险性并存的复杂行为过程。
（三）投资的类别（教材3-4页）
1.按性质分为固定资产投资、无形资产投资和流动资金
2.按其运用形式 和投入行为的程度不同，分为直接投资和间接投资（证券投资）
直接投资形成实物资产，资金所有者与使用者、资产所有权与经营权统一。 间接投资形成金融资产，资金所有者与使用者、资产所有权与经营权分离。
3.按其投资期限的长短，长期投资和短期投资
4.按其用途不同，分为生产性投资和非生产性投资
二、投资项目
（一）项目
1、世界银行（教材P5）
项目是单次性的投资方案或规划方案；
项目是一个系统的有机整体；
项目是实现计划（规划、战略）的一个手段；
项目是一种规范化、系统化的管理方法；
项目有明确的界定、起点和终点；
项目有明确的目标；
项目的成功并不需要一个普遍接受的规范定义；
项目是主观界定的一个管理对象，应服从于主体的管理 和控制。
2、项目一般是指同一性质的投资或同一部门内一系列有关 或相同的投资，或不同部门间的一系列投资。
3、项目是在规定的期限内、按预定目标完成的一系列单次性活动（教材P5）。

（二）项目的特征（教材P6）
唯一性、相对性、临时性、目标性、寿命周期性、约束性、系统性和整体性。
（三）投资项目
项目在西方是一个非常宽泛的概念。
我国项目评估中的项目通常指“投资项目”，因为项目大多是由投资形成的，而投资的最终载体是项目。
我国投资项目是偏重于以形成固定资产为主要目标的建设项目，即主要指以建设投资形式投资兴建的工程建设项目，必须是按照规划、决策、设计、施工、竣工验收及投产运营等一系列程序，在规定的建设期、投资预算限额及设定的质量标准等目标前提下完成的投资活动与任务。
三、投资项目的分类（教材7-9）
1、按项目与企业原有资产的关系分类
新建项目：指新开工建设，从无到有的项目；
改扩建项目：在原有企业基础上进行的，不同程度上利用了原有企业的资源。
2、按项目融资主体分类
新设法人项目：由新组建的项目法人为项目进行融资，其特点是：项目投资由新设法人筹集的资本金和债务资金构成；由新设法人承担融资责任和风险；从项目投产后的财务效益状况考察偿债能力。
既有法人项目：要依托现有法人为项目进行融资，其特点是：拟建项目不组建新的项目法人，有既有法人统一组织融资活动并承担融资责任和风险；拟建项目一般是在既有法人资产和信用的基础上进行的，并形成增量资产；从既有法人的财务整体状况考察融资后的偿债能力。
3、按项目投资使用方向和投资主体的活动范围分类
竞争性项目：指收益水平比较高、市场调节比较灵敏、具有市场竞争能力的行业部门的相关项目。这类项目投融资直接面向市场。
基础性项目：指具有一定的自然垄断、建设期长、投资量大而收益较低的基础产业和基础设施项目。这些项目走向一是逐渐推向市场，一是由各级政府负责。
公益性项目：指非营利性和具有社会效益性的项目。投融资主体主要为政府。
《国务院关于投资体制改革的决定》：政府投资主要用于关系国家安全和市场不能有效配置资源的经济和社会领域，包括加强公益性和公共基础设施建设，保护和改善生态环境，促进欠发达地区的经济和社会发展，推进科技进步和高新技术产业化。放宽社会资本的投资领域，允许社会资本进入法律法规未禁入的基础设施、公用事业及其他行业和领域，鼓励和引导社会资本以独资、合资、合作、联营、项目融资等方式，参与经营性的公益事业、基础设施项目建设。
4、按项目产品（或服务）属性分类
公共项目：指满足社会公众需要，生产或提供公共物品的项目。如城市道路、航道疏浚、水利灌溉、植树造林等。一般认为，由政府生产或提供公共物品可以增加社会福利，是政府的一项合适职能。
非公共项目：指除公共项目以外的其他项目，其重要特征是：供应商能够向那些想消费这种商品的人收费并因此得到利润。
5.按项目的投资管理形式分类，可分为政府投资项目和企业投资项目
政府投资项目是指使用政府性资金的建设项目及有关的投资活动。
企业投资项目是指不使用政府资金的投资项目。

第二节 项目周期
一、世界银行的项目周期
世界银行的项目周期包括七个阶段：指各种投资项目从项目目标设想开始，经过项目选定、项目准备、项目评估、项目谈判、项目执行，直到项目的投产经营和总结评价的过程。
二、我国项目周期各阶段的划分及其主要任务
1、项目设想
主要任务是鉴别项目的投资意向，进行机会研究，编写项目建议书。
2、项目初选
进行项目初步决策分析，选定较好的实施方案，写出初步可行性研究报告。
3、项目准备
核心是编制可行性研究报告。
4、项目评估
是对项目可行性研究报告进行全面、详细的审核和评价，它应为项目的投资决策提供最终的依据并写出评估报告。
5、项目实施
是项目的建设期。主要任务是建立项目的执行管理机构、进行项目的招投标、签订各项协议和合同、组织设计实施及试生产。对项目资金实行报账制。
6、项目的投产经营
7、项目的总结评价

第三节 项目可行性研究与评估
一、项目可行性研究
（一）项目可行性研究的概念（教材10-11页）
是在投资决策之前，对拟建项目进行全面的技术经济分析与论证，以试图对其做出可行或不可行评价的一种科学方法。它是项目投资前期工作的重要内容，是项目投资决策中必不可少的一个工作程序。
（二）项目可行性研究的作用
1、可行性研究是科学投资决策的依据
2、可行性研究是项目设计的依据
3、可行性研究是项目实施的依据
4、可行性研究是向银行等金融机构贷款的依据
5、可行性研究是政府有关部门审查项目的依据
（三）项目可行性研究阶段的划分
1、联合国工业发展组织和世界银行关于项目可行性研究阶段的划分
（1）机会研究
包括地区机会研究、部门机会研究、资源机会研究和特定机会研究（具体机会研究）。
（2）初步可行性研究
（3）详细可行性研究---完成可行性研究报告
联合国工业发展组织和世界银行关于项目可行性研究阶段的划分
工作阶段
目的任务
估算
精度%
研究费用占
总投资的%
需要时间（月）
机会研究
寻找投资机会，包括地区、部门、资源和项目的机会研究。
30
0.2-1.0
1
初步可行性研究
对项目初步设计，做专题（市场、技术、厂址等）辅助研究，广泛分析，筛选方案。
20
0.25-1.25
1-3
详细可行性研究
对项目进行深入细致的技术经济分析，做多方案比较，提出结论性报告。凡进行可行性研究的项目，都必须经历这一阶段。
10
大项目：0.8-1.0
小项目：
1.0-3.0
3-6或更长
2、我国可行性研究的工作阶段
第一阶段：项目建议书阶段
第二阶段：可行性研究报告阶段，即详细可行性研究
项目建议书阶段与可行性研究报告阶段的区别：
（1）研究任务不同
（2）基础资料和依据不同
（3）内容的繁简程度和深度不同
（4）投资估算的精度要求不同
（5）研究成果不同
（四）项目可行性研究报告的编制

1. 可行性研究报告的主要内容
项目兴建理由与目标
市场预测
资源条件评价（指资源开发项目）
建设规模与产品方案
场址选择
技术方案、设备方案和工程方案
原材料燃料供应
总图运输与公用辅助设施
环境影响评价
劳动安全卫生与消防
组织机构与人力资源配置
项目实施进度
投资估算
融资方案
财务评价
国民经济评价
社会评估
风险分析
研究结论与建议
附件、附图及附表
2. 《国家农业综合开发产业化经营财政补助项目龙头企业可行性研究报告编写参考大纲》格式
1.封面
1.1 封面左上角：扶持对象、项目类别和项目代码，左侧对齐、4号宋体、加粗。
1.1.1扶持对象：农业产业化龙头企业。
1.1.2项目类别：种养基地项目（简称种养项目）、农产品加工项目（简称加工项目）和流通设施项目（简称流通项目）等，
1.1.3项目代码：与计划报表一致。
1.2封面中部：年份、省份和项目名称等。分三行排列，居中、2号黑体。
1.2.1第一行：××年××省（区、市）
1.2.2第二行：项目名称（××地[市] ××县[区]+[产能]+[产品]+[类别]+[建设性质]）
1.2.3第三行：可行性研究报告
1.3 封面底部：项目单位、项目建设地点（具体到乡镇）及可研报告编制时间（具体到月）。居中、3号宋体、加粗。
1.4 封面颜色：种养项目为绿色，加工项目为黄色，流通设施项目为白色。
2.目录
2.1目录：居中、3号黑体。
2.2章、节、小节及页码：与目录空两行、分散对齐；章，黑体、小3号；节、小节及页码，4号或小4号仿宋。
3.正文
3.1页眉：各章标题名，居外侧、5号宋体、加粗。
3.2各章标题：居中、小2号黑体。
3.3各节标题：小3号、黑体。
3.4各小节标题：小3号仿宋、加粗。
3.5正文：小3号仿宋、1.5倍行距。
3.6图、表：正文中的图、表，以章为单元编排，如表5-4为第五章第四表；图、表须有标题，标题居中、4号宋体加粗；图、表中的文字一般采用小4号宋体（内容较多时，可采用5号宋体）。
4.附表
4.1标题：居中、4号黑体。
4.2表中文字：小4号或5号宋体。
5.英文、罗马字符
一般采用Time New Roman正体。
6.页面排版
6.1纸张规格：A4。
6.2页面设置：上空2.5cm、下空2.5cm、左空3.0cm、右空2.5cm。
6.3页码：底部、居中。
7.打印及装订
双面打印；按封面、目录、正文、附表、附图、附件的顺序左侧胶订；书脊加印年份、省份和项目名称。
3.可行性研究报告的编写依据
项目建议书及其批复文件
国家和地方的经济、社会发展规划，行业和部门规划
国家有关法律、法规和政策
国家有关建设方面的标准、规范、定额
国家批准的资源报告及有关规划
中外合资、合作项目各方签订的协议书或意向书
编制可行性研究报告的委托合同
其他有关依据资料
二、项目评估
1、项目评估的含义
是由专门评估机构（项目投资决策部门或项目贷款的决策机构）或具备资质的咨询机构对上报的可行性研究报告进行全面审核和再评估工作，即对拟实施项目的必要性、可行性、合理性及效益、费用进行的审核和评估。
是在可行性研究的基础上，分析项目可行性研究报告的可靠性，对项目有关的经济、技术、市场、社会环境等因素进行综合分析，对项目取舍进行评价决策的工作。
2.企业投资项目的审批、核准和备案
《国务院关于投资体制改革的决定》规定按照“谁投资、谁决策、谁收益、谁承担风险”的原则，改革项目审批制度，落实企业投资自主权。
审批制：只适用于政府投资项目和使用政府性资金的企业投资项目。各类预算内投资项目、各类专项建设基金项目、统借国外贷款项目等都属于政府投资项目。审批的内容主要有项目建议书、可行性研究报告、初步设计、资金申请报告书。
对于企业不使用政府投资建设的项目，一律不再实行审批制，区别不同情况实行核准制和备案制。
核准制：政府仅对重大项目和限制类项目从维护社会公共利益角度进行核准。核准制只有“项目申请报告”一个环节，不再经过批准项目的建议书、可行性研究报告和开工程序报告。政府有关部门制定严格规范的核准制度，明确核准的范围、内容、申报程序和办理期限，并向社会公布，提高办事效率，增强透明度。实行核准制是我国固定资产投资管理的一项重大制度创新。核准制项目的范围见《政府核准的投资项目目录》。对于外商投资项目，政府还要从市场准入、资本项目管理等方面进行核准。
备案制： 对《政府核准的投资项目目录》以外的企业投资项目，实行备案制，除国家另有规定外，由企业按照属地原则向地方政府投资主管部门备案。
3.项目评估的范围
对实行行政审批制的投资项目进行评估，而对实行核准制和登记备案制的投资项目不再强制规定实行项目评估，而是由投资者自行决定。
不论任何类型的投资项目，只是要向金融机构申请贷款融资，则必须向贷款机构提供可行性研究报告，由贷款机构进行项目评估。
一般投资项目的投资者可根据自己的意愿，选择有资质的中介机构进行项目评估。
4、项目评估与项目可行性研究的区别
（1）行为主体不同
（2）立足点不同
（3）侧重点不同
（4）所起的作用不同
（5）所处的具体阶段不同
5、项目评估的内容
（1）项目与企业概况评估
（2）项目建设必要性评估
（3）项目市场需求分析
（4）项目生产规模确定
（5）项目建设生产条件评估
（6）项目工程与技术评估
（7）投资估算与资金筹措
（8）财务效益分析
（9）社会效益分析
（10）不确定性分析
6.项目评估的任务
全面审核可行性研究报告中反映的各项情况是否属实
分析项目可行性研究报告中各项指标的计算是否准确，包括各种参数、基础数据、定额费率的选择
从企业、国家和社会等方面综合分析判断项目的经济效益和社会效益
分析和判断项目可行性研究的 可靠性、真实性和客观性
完成并编写出项目评估报告
项目单位的立项条件和立项范围的评估非常重要。
7、项目评估的程序
（1）准备和组织
（2）整理数据和编写评估报告初稿
（3）论证和修改
8、投资项目评估的产生与发展
（1）国外项目评估的产生与发展
A、起源于私人投资
B、现代意义上的项目评估基本原理产生于20世纪30年代
C、20世纪60年代后，项目评估的理论和方法体系日臻完善，形成一门完整的学科
D、 20世纪80年代后，项目评估工作越来越多受到各国重视，世界银行起到积极作用
（2）我国项目评估的产生与发展
在时间上萌芽于20世纪50年代，在理论上源于技术经济学的研究。
现代评估理论和方法形成于20世纪80年代。
第二章项目市场分析及生产规模的确定
第一节 市场分析的内容
市场分析包括市场需求分析、市场供给分析、产品分析、价格分析和市场综合分析。其中，市场需求分析、市场供给分析和市场综合分析是主要的三个方面。
一、市场需求分析
1、市场需求的含义
市场需求是指在一定时期、一定条件下，在一定市场范围内消费者购买某种商品（或劳务）的总量。
2、市场需求的类型
（1）按照时间类型，分为市场实际销售量和潜在需求量
实际销售量是指预测时市场上的实际销售量。潜在需求量是指预测期内（项目寿命期内），随着影响需求的因素变化可能增加的销售量。实际销售量与潜在需求量之和近似为产品的市场需求量。
（2）按照空间特征，可分为国内需求和国外需求
二、市场供给分析
1、市场供给分析的含义
市场供给是指在一定时期、一定条件下，在一定市场范围内可能提供给消费者某种商品（或劳务）的总量。
2、市场供给分析的内容
（1）国内供给量（重点是现有的生产能力）
（2）国外供给量（进口量和未来的进口政策）
三、产品分析
1、产品生命周期
产品生命周期是指从新产品研制成功投入市场开始，到被市场淘汰所需要的时间。
包括投入期、成长期、成熟期和衰退期。
产品生命周期在投资项目评估中的作用：是确定投资项目寿命周期的重要依据；有助于搞清拟建项目投产时项目产品所处的阶段，判断项目产品进入市场的时机是否最佳。
2、产品的功能与特性
通过功能与特性分析，判断项目产品是否具有竞争力。
四、价格分析
1、现行价格水平和未来发展趋势
2、市场对价格变动的反应（如价格弹性）
五、综合分析
序号
指 标
项目目前情况
投产时情况
项目投产3年后情况
一
总需求量

1
国内需求量

（1）
销售量

（2）
未满足的需求

2
出口需求量

二
总供应量

1
国内现有生产能力

2
进口量

三
总需求超过总供应量

四
本项目产量

第二节 市场调查
一、市场调查的概念
市场调查是指在投资项目决策前，按照科学的方法，有计划、有目的地对拟建项目的市场供求情况进行系统的搜集、整理和分析，掌握市场信息及市场结构的现状，为进一步的市场分析和投资决策奠定基础。
二、市场调查的程序
市场调查实际上就是观察、了解、记录、整理及分析市场的活动。市场调查的全过程分为三个阶段：调查准备阶段、调查实施阶段和调查结果处理阶段。
第一阶段：调查准备阶段
1、确定调查目标和调查项目
2、确定收集资料的范围和方式
3、调查表和抽样设计
4、制定调查计划
第二阶段：调查实施阶段
1、对调查人员进行培训
2、实地调查
第三阶段：调查结果处理阶段
1、资料的整理分析
2、编写调查报告
三、市场调查的方法
（一）按实地调研的方式
分为询问法、观察法和实验法。
（二）按调查的范围
分为普遍调查法和抽样调查法。
第三节 市场预测
市场预测是指在市场调查的基础上，运用科学的方法，预计和测算未来一定时期内的市场对项目产品的需求量和变化趋势的过程。
按预测方法与结果的要求市场预测一般可分为定性预测和定量预测。
定性预测是根据掌握的信息资料，凭借专家个人和群体的经验和知识，运用一定的方法，对市场未来的趋势、规律、状态做出质的判断和描述。核心是专家依据个人的经验、智慧和能力进行判断。
定量预测建立在一定的经济理论基础上，利用历史和现状数据，建立有关的数学模型，对未来经济发展、市场变化作出数量化的预测，并以数学模型来表述经济发展、市场变化的规律。
一、定性预测
1、专家会议法
就是组织有关专家，通过会议的形式，对产品的市场发展前景进行分析预测，然后在专家判断的基础上，综合专家意见，得出市场预测结论。
（1）头脑风暴法（brain storm）
也称非交锋式会议。会议不带任何限制条件，鼓励与会专家独立、任意地发表意见，没有批评或评论，以激发灵感，产生创造性思维。
（2）交锋式会议法
与会专家围绕一个主题，各自发表意见，并进行充分讨论，最后达成共识，取得比较一致的预测结论。
（3）混合式会议法
也称质疑式头脑风暴法，是对头脑风暴法的改进。它将会议分为两个阶段。第一阶段是非交锋式会议，产生思路和预测方案；第二阶段是交锋式会议，对上一阶段提出的各种设想进行质疑和讨论，也可提出新的设想，相互不断启发，最后取得一致的预测结论。
2、德尔菲（Delphi）法
德尔菲法是在专家个人判断法和专家会议法的基础上发展起来的一种专家调查法，它广泛应用在市场预测、技术预测、方案比选、社会评价等众多领域。关键是选择专家。
（1）德尔菲法的特点
反馈性、匿名性 、收敛性和广泛性。
（2）德尔菲法的程序
第一，成立分析预测的工作小组，设计咨询表，明确每个方案的内容，并提供背景资料
第二， 将咨询表邮寄给各位专家
第三，回收咨询表，进行统计分析
第四，对咨询表进行修正，进行第二轮咨询
如此反复四、五次，直至一致或基本一致意见。
（3）德尔菲法的运用范围
缺乏足够的资料；作长远规划或大趋势预测；影响预测事件的因素太多；主观因素对预测事件的影响较大。
3、类推法（类比法）
类推预测法就是根据市场及环境的相似性，从一个已知的产品或市场区域的需求和演变情况，推测其他类似产品或市场区域的需求及变化趋势的一种判断预测方法。根据预测目标和市场范围的不同，类推预测法可以分为产品类推预测、行业类推预测、地区类推预测。
（1）产品类推预测
（2）行业类推预测法
（3）地区类推预测法
二、定量预测
主要掌握因果分析法和延伸预测法（即时间序列分析法）
（一）因果分析法
因果分析法主要包括回归分析法、弹性系数分析法和消费系数法。
回归分析法是分析相关因素相互关系的一种数理统计方法，通过建立一个或一组自变量与相关随机变量的回归分析模型，来预测相关随机变量的未来值。按分析中自变量的个数分为一元回归和多元回归，按自变量和因变量的关系分为线性回归和非线性回归。
1、一元线性回归
2000年某地区镀锌钢板消费量为15.32万吨，主要用于家电业、轻工业和汽车工业等行业，1991-2000年当地镀锌钢板消费量及同期第二产业产值如表所示。按照该地区十五规划，十五期间地方第二产业增长速度预计为12%。请用一元回归方法预测2005年当地镀锌钢板消费量。
幻灯片17
年份
镀锌钢板消费量
（万吨）
第二产业产值
（千亿元）
1991
3.45
1.003
1992
3.50
1.119
1993
4.20
1.260
1994
5.40
1.450
1995
7.10
1.527
1996
7.50
1.681
1997
8.50
1.886
1998
11.00
1.931
1999
13.45
2.028
2000
15.32
2.274
2、弹性系数法
弹性系数法是一种相对简单易行的定量预测方法，通过计算某两个变量相对变化弹性关系，对因变量进行预测。弹性是一个相对性，它衡量某一变量的改变所引起的另一变量的相对变化。（1）需求的收入弹性
需求收入弹性是商品价格不变时，该商品的需求量变化率与消费者收入的变化率之比。
需求收入弹性=需求量变化率/收入变化率
由于一定时期消费者的消费水平取决于其收入水平的高低，因此常常根据需求收入弹性来预测某种商品的需求。
（1）需求的收入弹性
运用需求收入弹性预测某种产品需求量的步骤：
第一，计算出不同观察年份对于同一基期的收入弹性
第二，计算不同年份收入弹性的平均值
第三，依据收入弹性的平均值和公式进行某种商品需求量的预测
公式：
产品年需求量=基期年产品需求量*（1+产品需求的收入弹性*预测年较基期年收入的增长率）
例如，通过市场调查，得到某地在2004-2011年居民人均收入与某种商品的需求量的有关资料，如表所示，该地区2012年人均收入将达到5.4万元，若其他条件不变，预测2012年该种商品的需求量。
年份
需求量（千件）
人均收入（万元）
2004
2000
1.2
2005
2400
1.4
2006
2900
1.7
2007
3600
2.0
2008
4400
2.4
2009
5400
3.0
2010
6600
3.8
2011
8000
4.7
*计算不同观察年份对于同一基期的收入弹性，结果如表所示
*计算不同年份收入弹性的平均值（1.20+1.08+1.20+1.20+1.133+1.062+1.029）/7=1.129
*依据收入弹性的平均值和公式进行某种商品需求量的预测
2012年某商品的需求量为2000*【1+1.129*（5.4-1.2）/1.2】=9903（件）
年份
收入弹性
2004

2005
1.20
2006
1.08
2007
1.20
2008
1.20
2009
1.133
2010
1.062
2011
1.029
（2）需求的价格弹性
价格弹性就是商品需求的价格弹性。某商品需求的价格弹性是指当收入水平保持不变时，该商品需求量变化率与价格变化变化率之比。
需求价格弹性=需求量变化率/价格变化率
在市场条件下，产品的需求与价格水平有着密切关系，通常价格上升，需求量下降；价格下降，需求量就会上升。因此可根据需求价格弹性预测某种产品的需求。
2005-2011年某地区空调消费量和平均销售价格如表所示，如果2012年空调价格下降到2000元/台，请用价格弹性系数法预测2012年空调需求量。

年份
空调价格（台/ 元）
消费量（ 万台）
2005
4996
32
2006
4547
35
2007
4012
39
2008
3580
44
2009
3198
49
2010
2820
54
2011
2450
62
3、消费系数法
消费系数是指某种产品在各个行业（或部门、地区、人口、群体等）的单位消费量。
2007年某地区各类汽车消耗汽油121.02万吨。其具体消耗如表所示，预计2008年当地各类车保有量分别是：私人轿车20万辆，出租车5万辆，商务车7万辆，小型摩托车0.5万辆，其他车2万辆。假定各类车辆年消耗汽油不变，请预测2008年车用汽油需求量。
汽车分类
私人汽车
出租车
商务车
小型摩托车
其他车
合计
保有量（万辆）
6.21
3.34
5.73
0.24
1.22

消耗汽油（万吨）
19.62
29.66
64.86
0.03
6.85
121.02
（二）延伸预测法
延伸预测法是根据市场各种变量的历史数据的变化规律，对未来进行预测的定量预测方法。主要适用于具有时间序列关系的数据预测。它是以时间t为自变量，以预测对象为因变量，按照预测对象的历史数据变化规律，找出其随时间变化的规律，从而建立预测模型并进行预测。
延伸预测法包括简单移动平均法、指数平滑法、成长曲线模型、季节波动模型等，基本特点是时间序列预测。
1、简单移动平均法
简单移动平均法是以过去某一段时期的数据平均值作为将来某时期预测值的一种方法。该方法对过去若干历史数据求平均数，并把该数据作为以后时期的预测值。
只适用于短期预测，在大多数情况下只用于以月或周为单位的近期预测。
某商场2011年10-12月洗衣机销售量如表所示，请用简单移动平均法预测2012年第一季度该商场洗衣机销售量（采用3个月移动平均法）
时间
序号t
实际销售量台
2011.10
1
64
2011.11
2
45
2011.12
3
42
2、指数平滑法
指数平滑法，就是将实际的统计资料分为近期和远期，各期分别取不同的权数加以平均后作为预测数的方法。指数平滑法的最大特点是认为各期历史资料对预测未来数的影响是不同的，近期的影响大，远期的影响小。通过系数来调整近期数据和远期数据对预测数的影响，其预测公式为：
Ｓt＝aYt-1＋(1-a)Ｓt-1
其中Ｓt为指数平滑值，亦即本期预测值；Ｓt-1为本期前一期的指数平滑值；Ｙt-1为本期前一期的实际值。
指数平滑法实际是一种加权平均法。在具体平滑预测过程中，初始值和平滑系数须凭经验确定。初始值可采用前三期的平均数，也可用Y1（第一期的实际数）代替。平滑系数一般用0.618。
关于指数平滑法应注意的事项
1.平滑指数a实际是前一观测值和当前观测值之间的权重，波动越大，a越大。
观测值呈稳定水平发展， a 取值为0.1-0.3;
观测值波动较大， a 取值为0.3-0.5;
观测值波动很大， a 取值为0.5-0.8。
2.初始值的选取
当时间序列期数在20个以上时，初始值对预测结果的影响很小，可用第一期的观测值代替；当时间序列期数在20个以下时，初始值对预测结果有一定的影响，可取3-5个观测值的平均值代替。
某项目产品2007—2011年的市场销售量分别为44万件、50万件、62万件、55万件、69万件，用指数平滑法预测2012年的销售量，平滑系数用0.618 。
年份
实际销售量y
预测销售量s
2007
44
52（初始值）
2008
50
47.06
2009
62
48.88
2010
55
56.99
2011
69
55.76
2012

63.94
假设预测的初始值定为前三期的平均值，即（44+50+62）÷3＝52万
2008年的预测值：0.618*44+(1-0.618)*52=47.06,依次类推。
即2012的销售量预测为：
S2012 ＝ 0.618×69 +（1-0.618）×55.76 ＝ 63.94（万元）
指数平滑法计算得到的预测值是预测时点的上一期实际值和上一期指数平滑预测值的加权平均，它实际上是一种采用特殊权数的加权平均法。
第四节 生产规模