口腔诊所可行性专项研究报告.doc

目录
目录 2
第一部分 项目介绍 3
第二部分 项目投资估算 6
2.1建设投资估算 6
2.2流动资金估算 7
2.3项目总投资及其组成 7
第三部分 融资方案评定 10
3.1资金筹措 10
3.2投资使用计划 11
3.3借款偿还计划 11
第四部分 项目财务效益评定 12
4.1未来收入估计 12
4.2总成本费用 16
4.3现金流估计 17
第五部分 不确定性分析和风险性评定 19
5.1盈亏平衡分析评定 20
5.2敏感性分析评定 21
5.3风险评定 21
第六部分 总结 22

杭州A口腔诊所投资项目
第一部分 项目介绍
A牙科诊所在庆春广场，占地面积约为440平方米。诊所规模为10把牙椅，每个牙椅全部隔成单独诊疗空间。每个30平米左右，一共占地300平米。需要技工室，X线室，管理人员办公室，医护人员休息室，候诊室，药房等。考虑到儿童就医特殊性，特设儿科诊室，装修部署特殊部分。另设特诊室供教授使用。

（1）运作模式
在已经有不少牙科诊所进入杭州市场而且占据了一定市场份额情况下，作为一个刚进入企业，我们应该怎么做呢？我们竞争对手就有很多值得我们学习地方，仔细地分析竞争对手，找出她们优点和不足。学习她们优点，改善她们不足之处。
需要注意几点：
1、 我们是专业化牙科医院，不过牙科医院很多，一定要找出自己关键竞争力所在。现在外资诊所和一般外企运作模式差不多，全部是利用当地廉价人力资本盈利。而我们用外国医生，显然会增加成本，但也能够提升我们地位和档次。我们能够定位在比她们更高层次上，为中国最有钱阶层服务。外籍医生因为语言不通需要配置翻译之类人员，无形之中增加了人力成本，但这也是我们服务特色所在。
2、因为牙科诊所是属于服务型行业，所以有服务行业特殊性。要做好服务工作，努力争取达成五星级标准。尽力消除大家对牙医恐惧感。尤其是对老人小孩一定要照料周到。总而言之，就是要做到和我们品牌相匹配服务。另外，要重视对职员培训，每一个职员形象，态度和部分细节全部会影响到用户满意度。一个满意用户会告诉她十个好友，而不满意用户会告诉她100个好友。而社会高层人士好友全部一样是高收入阶层，也全部是我们用户群。用户介绍用户是最好，也是最廉价广告。
3、完美预约系统。我们用户群体全部是很忙碌人，时间很宝贵；而我们医生也是很忙碌，双方时间安排尤其关键。所以良好，灵活预约机制是很关键。
4、建立一个很好医患互动系统，改善医患关系。提升用户满意度，随时发觉用户需求，提供部分相关口腔科学保健知识。也能够在上面公布企业最新服务项目，打折优惠活动等。

（2）商业理念：
做最好口腔医院，提供最好设备和服务。我们把医院定位在高端市场，引进国外优异设备，优异技术，国外口腔教授，国外优异管理理念。我们目标是做到最好，最完美口腔美容。我们服务标准是和好莱坞所享受标准一样，来到我们这里人全部会有明星般漂亮微笑。我们市场定位能够比现有高级口腔诊所在高那么一点点，尤其是在口腔美容方面。
（3）整体市场分析
杭州市底常住人口为870.04万人。全市常住人口中，居住在城镇人口384.09万人，占常住人口44.15%；居住在乡村人口485.95万人，占常住人口55.85%。在这些人中18岁以下人口占15.21%；18到60岁占66.4%；60岁及以上人口占18.5%。截止杭州地域一共有卫生机构4080家，其中：医院 198家；基层医疗卫生机构 2724家；专业公共卫生机构61家； 其它卫生机构 114家。现在据相关资料显示杭州市有大大小小口腔诊所上千家，不过这其中有很多不是正规医疗机构，所以不在卫生局统计数据内。

依据最新中国统计年鉴：中国居民高收入和最高收入户平均每人每十二个月用在医疗保健方面支出是：687.17和1172.69元。而我们目标用户群就是高收入和最高收入群体。而在杭州高收入和最高收人群所占百分比全部比其它地域大，所以市场份额还是比较大。另外还有一个原因，其它地域高收入阶层也喜爱来杭州消费，所以她们也是我们目标用户群。尤其是口腔美容这些高价，高利润项目。
依据卫生部统计，中国现有注册口腔科医生三万八千多名，口腔科医生和人口百分比为1：33000，而发达国家百分比为1：4000，（美国为：1：1600，瑞典为1：800）意味着在10-20年内中， 中国将需兴建比现在多10倍口腔医院，以满足日益富裕中国人民对口腔疾病诊疗和保健需要。这种发展是完全可能而且有中国坚实经济基础做后盾，因为依据卫生部统计，中国在1991年中国个人人均医疗费用支出为￥345元，但到为3113元，上涨了九倍。政府对卫生部门投资1991年为 202元，到为 800元，上涨了四倍。富裕地域增加百分比更是快速。而中国成人恒牙患龋齿率 为：50%，儿童患龋齿率为：70%以上，牙周病率为：90%以上。伴随人民生活水平提升，人民对医疗技术及服务要求也越来越高。进入WTO后，中国根据WTO要求，进口药品关税将降到5.5-6%水平，并许可外资在中国投资开设医院。
第二部分 项目投资估算
2.1建设投资估算
（1）地理位置环境
本案在凤起东路新塘路交叉口，地铁口，雄踞庆春银泰，钱江新城两大关键商业圈，周围有天虹，世纪联华，乐购，苏宁，国美；金融机构有花旗，中国银行，农行，渤海银行，浙商银行等，商业气氛浓厚。生活区周围小区围绕，人流量大；商业区高端人士云集，生活质量要求高，适合高端口腔诊所基础生存环境。
（2）租金
建筑面积440平米，月租金7万，年租金84万，平均5.23元/平米·天。
（3）装修
因为本案走是高端路线，装修费用估计为25万。
诊所规模为10把牙椅，每个牙椅全部隔成单独诊疗空间。每个30平米左右，一共占地300平米。需要技工室，X线室，管理人员办公室，医护人员休息室，候诊室，药房等。
考虑到儿童就医特殊性，特设儿科诊室，装修部署特殊部分。另设特诊室供教授使用。

2.2流动资金估算
流动资金估计230万，其中租金84万，装修费用25万，办理相关手续和前期人事安排要花费30万，剩下91万用于前期宣传和人员招聘上。

2.3项目总投资及其组成
（1）固定资产投资
口腔综合诊疗台每台价格50万左右，十台一共500万。加上数字化内窥镜，和其它辅助诊疗设备估量一共要花费600万。
数字化X线机，数字化X曲面体层X线机，和数字显示系统，一套价格大约是20万，为了工作方便，最少要配置两套。价格估量50万。
技工室一整套设备初步估量花费70万。
消毒室关键设备清洗机，灭菌器，总价大约10万。另外口腔常见药品和耗材准备和存放花费10万。
诊所动力和能源供给系统价值10万。吸尘通风系统价值10万。
口腔门诊管理系统，2万左右管理软件加上室内家俱摆设，一共10万。
固定资产投资总计为770万。
（2）流动资金
流动资金估计230万，其中租金84万，装修费用25万，办理相关手续和前期人事安排要花费30万，剩下91万用于前期宣传和人员招聘上。
前期宣传：
1.早期推广：
鉴于我们目标用户是少数社会精英阶层，所以我们市场推广能够参考部分高级服务场所推广方法。开业前能够先找一个我们一类用户，提前给她做一个完美口腔美容。能够以很低价格或无偿，只收材料费。开业后让她成为我们形象代言人，开业时最好找到媒体，在报纸上能有版面比较大报道。可能价格会比较贵，不过要找准媒体。我也不太了解，目标用户群习惯，能找到她们习惯媒体就能够了。在高级写字楼，高级酒店，多种高级娱乐场所发放打折卡、优惠券。相关优惠券设计，最好和一般名片大小差不多。小小卡片必需要很显著展示我们优势，很清楚标明我们地址。
我们国家广告法，对医疗机构广告有很大限制。所以我们推广方法就灵活多样，多家度，全方位区宣传自我。只要我们拥有良好服务和公关能力，我们口碑就能够很好。培养固定用户群和业内著名度，最好方法是公共关系管理。
2.中期推广：
参与多种上流社会聚会，派对；有意无意宣传我们诊所。最关键是前期培养少数满意度极高用户，而且要好好利用这些用户资源。在专业报纸、杂志、网站上做广告类宣传。因为我们国家对医疗类广告管理比较严格，所以广告形式要灵活多样。借助多种新闻公布、或其它形式间接广告。
等我们开业一段时间拥有一定著名度以后，能够搞部分公益性社会活动，提升自我形象和著名度。
3.长久推广：
对于长远发展就是以连锁形式多发展几家诊所，但认为不是越多越好。注意大小诊所结合，分布地点布局，不能放松对服务质量和技术标准要求。另外，形成了良好品牌效应以后要注意维护。做好公共关系，树立良好公众形象。在企业盈利同时，加入部分社会精神。
开业所需人员：
12个主治医师：一人一个牙椅，采取轮休制度。工资水平基础工资加分成。整体水平要高于国有医院薪酬水平。要求含有执业医师从业资格证。护士人员18个，国家要求医护人员百分比是1比1.5。给每个主治医师配一个护理人员，这么工作起来比较默契。一个做前台接待，另外4个人员随机搭配，因为有些手术需要两个护理人员。技工：10个。口腔管理人员5个，负责内部人事财务市场管理。人员培训工作很关键，因为我们是属服务行业，高级诊所要是五星级服务。
诊所开业前期用户会比较少，这时候产生收入可能还不能填补日常开支。第30天日常运作费，水电，人员，等其它费用，将由流动资金支付。

建设投资计划和资金筹措表（万元）
序号
建设期

第0年
1
总 投 资
1,000.00
1.1
固定资产投资
770.00
1.2
建设期利息
-
1.4
流动资金
230.00
2
资 金 筹 措
1,000.00
2.1
项目资本金
100.00
2.2
债务资金
900.00

第三部分 融资方案评定
项目融资是指投资项目经过多种路径筹集和融通到项目所需投资资金一个经济活动。由项目估算分析可知，口腔诊所项目所需总投资为1000万元，而对于个体来说，通常极少有1000万现金在身边，所以需要向银行和贷款企业筹借。
3.1资金筹措
（1）债务融资
债券融资（debt finance）是指企业经过向个人或机构投资者出售债券、票据筹集营运资金或资本开支。个人或机构投资者借出资金，成为企业债权人，并取得该企业还本付息承诺。股权融资含有到期性、可逆性、流通性、负担性特点。因为债权人在到期日能够向债务人收取本息，经营风险对债权人造成影响小，依据风险和收益关系，债权人预期收益率低。这也就意味着相对于股权融资方法，债务融资成本低。
（2） 权益融资
权益融资(equity finance)是经过扩大企业全部权益，如吸引新投资者，发行新股，追加投资等来实现。而不是出让全部权益或出卖股票，权益融资后果是稀释了原有投资者对企业控制权。 权益资本关键渠道有自有资本、好友和亲人或风险投资企业。为了改善经营或进行扩张，特许人能够利用多个权益融资方法取得所需资本。权益融资含有永久性特点，无到期日，无需偿还。除此之外，权益融资没有固定按期还本付息压力，股利支付是否和支付多少，视项目投产运行后实际经营效果而定，所以项目法人财务负担相对较小，融资风险较小。
本诊所不是大型企业，仅为通常小型营业机构，所以可由合作人向银行贷款，或是再吸引合作人入股方法筹资。
3.2投资使用计划
筹得资金关键用于购置固定资产，也就是医疗设备。

3.3借款偿还计划
偿还方法：开始经营后分5年“等额还本，利息照付” (假定年末还款)
建设投资借款还本付息计算表(万元)

年 份
1
2
3
4
5
累计
年初借款累计
900.00
720.00
540.00
360.00
180.00

本年应计利息
45.00
36.00
27.00
18.00
9.00
135.00
本年还本额
180.00
180.00
180.00
180.00
180.00
900.00
年末借款累计
720.00
540.00
360.00
180.00
-

本年本息还款总额
225.00
216.00
207.00
198.00
189.00
1,035.00

第四部分 项目财务效益评定
4.1未来收入估计
业务说明
(1)洗牙:
即使一个人天天坚持正确刷牙、使用牙线、嚼预防龋齿口香糖，她洁齿工作也只完成50%而已。通常情况下成年人牙齿全部会存在不一样程度牙石问题，假如不定时洗牙，就会造成牙周炎、牙齿松动、脱落等问题。所以，成年人每十二个月必需洗牙两次以上。每个人牙石钙化堆积速度各不相同，每十二个月两次只是平均数。每个人具体情况不一样，还要遵从医嘱，区分对待。
成年必需坚持此项牙齿保健。目标用户群就是收入水平中高层，重视口腔健康成年人。
1.超声波洁牙:
平均费用300左右。时间约20到60分钟。考虑到我们诊所定位和我们所使用设备价格比较，此项服务定价在400到600之间。因为洗牙是需要定时进行，所以此项服务价格不易太高，估量毛利润率控制在20%左右，包含医护人员服务费。
2.喷沙：
消除单纯洁治所不能消除色素，令牙齿表面釉质光滑。
费用：约150元。时间：约20分钟，因牙齿表面光滑程度而异。
适合人群：牙齿上有茶渍、烟渍、咖啡渍人。
频率：每次洗牙（洁治）后全部能够进行。
喷砂作用是消除色素，是属于口腔美容一部分。所以这项服务价格会比较高，价格300左右。不过喷砂价格通常比洗牙廉价，所以能够参考洗牙定价，另外加收材料费。

3.抛光：（另一个使牙齿表面光滑方法）
费用：约130元。时间：约20分钟。
适合人群：牙齿上茶渍、烟渍、咖啡渍不太多人。
频率：每次洗牙（洁治）后全部能够进行。
抛光和喷砂作用差不多，价格也差不多,300左右。

（2）牙齿诊疗：
1.填充诊疗：俗称“补牙”，针对龋齿（俗称虫牙）及其它原因引发牙体缺损，可采取充填诊疗，常见充填材料包含玻璃离子、复合树脂、金属嵌体、瓷嵌体等。
依据填充材料和牙齿破损程度不一样收费不一样。
因为我们定位是高级诊所，所以我们会使用比较高级材料，价格会比较贵。依据材料价格加上50%利润加成，每个牙加收一定量服务费，看手术难度而定。
2.根管诊疗：根管诊疗是针对牙髓（俗称牙神经）因多种暴露感染后，去除牙髓内感染物质，并用充填材料填满根管诊疗方法。

（3）口腔美容
1.口腔正畸：牙套矫正或手术矫正。40岁人也能够经过矫治拥有一口整齐美观牙齿。而且，因为科技进步，现在牙套可采取透明新型材料。她人即使和你保持50厘米距离，也不会轻易发觉牙套存在。
活动矫正器价格比较廉价，通常在1000到。我们定价在。
固定矫正器按材料不一样收费不一样。金属矫正器：儿童10000，成人15000。
陶瓷矫正器：儿童15000，成人0。
另外保持器一个500左右，一次性器械加收成本费。
2.牙齿美白：
对于牙体组织本身着色病损，如氟斑牙、四环素牙及牙髓坏死后变色等症，关键诊疗方法有：激光脱色、化学脱色及贴面美白。
脱色增白法：是用特殊药品将牙齿表层变白，遮盖四环素褐色，达成美容效果。
价格：1200-1500元，因使用药品不一样价格能够不一样，还是采取成本加成佳服务费电俄定价方法。
诊疗期：两周。
贴面增白法：将光固化树脂放置在牙齿表面，遮盖四环素或氟斑颜色。
价格：200-500元一个。加收一次性器械费。
诊疗期：10分钟／牙
3.烤瓷冠美容法：
在金属（不锈钢、黄金）内胆上烧结瓷粉，制作成形状完美无缺牙套，再将牙套安装在磨小牙齿上。
价格：600-元／牙，因材料不一样收费不一样。
4.水晶牙：
水晶牙饰，看似一颗小小圆形钻石，实际上是一个高级玻璃物质，能够镶嵌在牙齿表面。它在欧美出现后立即掀起一股新时尚，被各层人物所接收和青睐。它光彩夺目正是中国很多青年人所喜好。
这部分价格适中，看所使用材料来定价。适合人群：追逐时尚年轻人。定价方法采取成本加成，价服务费方法。

估计收入
年度
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
年诊疗收入
设计年门诊量(人)
18250
18250
18250
18250
18250
18250
18250
18250
18250
18250
实际利用率
25%
35%
45%
55%
60%
65%
70%
75%
80%
80%
实际门诊量（人）
4562.5
6387.5
8212.5
10037.5
10950
11862.5
12775
13687.5
14600
14600
病人人均费用（元）

累计门诊收入(元)
9125000
12775000
16425000
5000
21900000
23725000
25550000
27375000
2900
2900

万元
912.5
1277.5
1642.5
.5
2190
2372.5
2555
2737.5
2920
2920
税收
营业税金及附加
53.38125
74.73375
96.08625
117.43875
128.115
138.79125
149.4675
160.14375
170.82
170.82
应交营业税
45.625
63.875
82.125
100.375
109.5
118.625
127.75
136.875
146
146
附加税
7.7562
10.858
13.961
17.063
18.615
20.16625
21.7175
23.26875
24.82
24.82

4.2总成本费用
(1)可变成本：
销售费用：
估计每十二个月投入80万用于广告支出，头十二个月投入91万；
工资及福利：
12个主治医师，工资水平基础工资加分成，整体水平要高于国有医院薪酬水平，估计平均8000/月。护士人员18个，技工10个，估计平均3000/月。口腔管理人员5个，负责内部人事财务市场管理，估计平均3500/月。估计职员培训费用为138000/年。总计2508000。
药品及管理费用：
估计年采购药品材料140万元，管理成本10万元。
（2）固定成本：
固定成本为770万
（3）财务费用：
利息支出：
按借款偿还计划，每十二个月支付利息。

总成本费用估算表 单位：万元
序号
项目
经营期
1（70%）
2
3
4
5
6
7
8
9
10
1
可变成本
371.56
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
2
固定成本
539
770
770
770
770
770
770
770
770
770
3
经营成本
910.56
1250.8
1250.8
1250.8
1250.8
1250.8
1250.8
1250.8
1250.8
1250.8
4
折旧费
77
77
77
77
77
77
77
77
77
77
5
利息支出
45.00
36.00
27.00
18.00
9.00

6
总成本费用
1,032.56
1,363.80
1,354.80
1,345.80
1,336.80
1,327.80
1,327.80
1,327.80
1,327.80
1,327.80

其中：可变成本（7+8+9）

7
销售费用
91
80
80
80
80
80
80
80
80
80
8
工资及福利
175.56
250.8
250.8
250.8
250.8
250.8
250.8
250.8
250.8
250.8
9
药品材料及管理费
105
150
150
150
150
150
150
150
150
150

4.3现金流估计

具体如表
现金流量表（项目） 单位：万元
序号
项 目
年 份
经营期
累计
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
1
现金流入
21535.00
912.50
1277.50
1642.50
.50
2190.00
2372.50
2555.00
2737.50
2920.00
2920.00
1.1
营业收入
21535.00
912.50
1277.50
1642.50
.50
2190.00
2372.50
2555.00
2737.50
2920.00
2920.00
1.2
回收固定资产余值
0.00

1.3
回收流动资金
0.00

2
现金流出
14327.56
1863.94
1325.53
1346.89
1368.24
1378.92
1389.59
1400.27
1410.94
1421.62
1421.62
2.1
固定资产投资
770.00
770.00

2.2
无形资产投资
0.00

2.3
流动资金投资
130.00
130.00

2.4
经营成本
12167.76
910.56
1250.80
1250.80
1250.80
1250.80
1250.80
1250.80
1250.80
1250.80
1250.80
2.5
营业税金及附加
1259.80
53.38
74.73
96.09
117.44
128.12
138.79
149.47
160.14
170.82
170.82
3
净现金流量
7207.44
-951.44
-48.03
295.61
639.26
811.09
982.91
1154.73
1326.56
1498.38
1498.38
4
累计净现金流量
19767.82
-951.44
-999.48
-703.86
-64.60
746.49
1729.39
2884.13
4210.68
5709.06
7207.44

折现系数（15%）

0.8696
0.7561
0.6575
0.5718
0.4972
0.4323
0.3759
0.3269
0.2843
0.2472

净现金流量现值

4901.15
-827.34
-755.75
-462.80
-36.94
371.13
747.66
1084.25
1376.48
1622.87
1781.57

累计净现金流量现值

422.81
-827.34
-1583.09
-2045.89
-2082.82
-1711.69
-964.02
120.23
1496.71
3119.58
4901.15

该项目在折现率为15%条件下，净现值为4901.15万元，大于零，所以能够认为项目可行。
项目投资回收期=5-1+64.6/746.49=4.087年
第五部分 不确定性分析和风险性评定
项目不确定性分析评定，是对可行性那个研究汇报中不确定分析结果进行评定，判别不确定性原因对项目经济效益产生影响。估计项目标抗风险能力大小，分析评定项目在财务上和经济上可靠性。
项目风险分析评定，是对不确定分析评定补充和延伸，关键评定可行性研究汇报是否按风险管理要求，对项目投资活动达成预期效果目标可能存在多种风险进行必需分析，找出在项目计算器内可能出现影响项目生存和发展关键风险原因，并进行专题调研和评定，提出规避风险具体方法和提议。
5.1盈亏平衡分析评定
盈亏平衡分析是对建设项目进行不确定分析第一步，计算简便，可直接对项目标最关键盈利性问题进行初步分析。
盈亏平衡分析通常是依据建设项目正常生产年份产品产量或销售量、可变成本、固定成本、产品价格、销售收入和税金等数据计算盈亏平衡点。在这点上销售收入扣除营业税金及附加等于生产成本，她标志着该项目不赢不亏生产运行水平，放映项目在达成一定生产能力条件下收益和成本费用支出平衡关系。盈亏平衡点通常见产量或最低生产能力利用率表示，也可用最低销售收入、生产成本和保本价格来表示。因为销售收入和产品销售量、成本和产量存在现行或非线性函数关系，所以盈亏平衡可分为现行和非线性盈亏平衡分析。
BEP(生产能力利用率) =年固定总成本/（年产品销售收入-年可变总成本-年营业税金及附加）

年份
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
BEP（营业能力）
110.55%
106.65%
72.26%
54.64%
48.70%
43.93%
40.01%
36.73%
33.94%
33.94%
可变成本
371.56
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
480.8
固定成本
539
770
770
770
770
770
770
770
770
770
营业收入万元
912.5
1277.5
1642.5
.5
2190
2372.5
2555
2737.5
2920
2920
营业税金及附加
53.38
74.73
96.09
117.44
128.12
138.79
149.47
160.14
170.82
170.82
说明该项目营业能力越来越强，每十二个月盈亏平衡点全部在向盈利方向移动。

5.2敏感性分析评定
敏感性分析是研究分析当建设项目标投资、成本、价格、产量和工期等关键变量发生改变时，造成对评定项目经济效益关键指标发生变动敏感程度。项目评定指标关键是内部收益率、净现值、投资收益率、投资回收期或偿还期。经过敏感性分析，要在很多不确定原因中，找出对经济效益指标反应敏感原因，并确定其影响程度，计算出这些指标在一定范围内改变时，相关效益指标变动数量，从而建立关键变量原因和经济指标之间对应定量关系。

固定资产投资变动率
FIRR
0%
46.68%
5%
45.29%

敏感度系数
-0.5964327

-0.27843703

敏感度系数计算结果显示：固定资产投资增加1%，评定指标FIRR对应降低0.278%。
5.3风险评定
(1)市场风险
截至，杭州口腔医院达成100家左右，其中面向成功人士高端诊所较少，大部分大医院口腔科市场份额占总市场份额40%，市场集中度低，竞争猛烈。高端诊所需要科学适宜发展战略在拥挤市场中占据一定份额。
(2)资金风险
高端诊所因为投入较大，设备成本昂贵，宣传费用高，所以需要连续资金投入。资金要求相对整个行业来说较高。
第六部分 总结
从现金流角度来看，该项目在行业中显示出较高资金投入要求，但净现值大于零，说明项目还是可行，投资回报期为4.。