开一家花店的商业专项计划书之财务分析部分.doc

财务分析
一、 资金需求分析
花店估计前期投资以下：
表7-1 初始投资资金需求
单位：元
项目
用途
金额
店面租金
按月租费用测评
8,000
装修费用
（长久待摊费用）
花店设计布局、格调及采取材料和花店整体效果图、平面图、施工图等设计费用
3,000
装潢装饰
（长久待摊费用）
具体费用包含:（1）外墙装饰费用。包含招牌、墙面、装饰费用。（2）店内装修费用。包含天花板、油漆、装饰费用，木工、等费用。（3）其它装修材料费用。玻璃、地板、灯具、人工费用也应计算在内。
40,000
营业设备设施
（固定资产）
电脑、保鲜展示柜、台柜、沙发、电动车、固定电话、外厅及户外用具
18,000
设备设施购置费（固定资产）
插花台、柜架、音响系统
2,000
清洁卫生用具 （低值易耗品）
拖把、扫帚、刷子、清洁工具、清洁护具、清洁剂、洗涤剂
500
其它设备用具
（低值易耗品）
小摆件、书、杂志等
2,000
物料贮备
（原材料）
根据三天贮备周期（包含购置常见物品及低值易耗品，插花台和保鲜展示柜里鲜花费用）。
1,000

开业费用
（长久待摊费用）
1、开业费用关键包含：
（1）营业执照办理费、登记费、保险费
（2）营销广告费用、代言人拍宣传照 宣传手册 推广营销费 网站宣传
15,000

周转金
开业早期，花店要准备一定量流动资金，关键用于花店开业早期正常运行。
2,000
职员工资及人数预算

关键包含：花艺师 1名 3500 元
花艺师助理 1名 3000 元
职员（看门店） 1名 元
职员（送花 ） 1名 2500 元

11,000
累计

102,500
据上表： 固定资产价值=0元
长久待摊费用=58000元
低值易耗品 = 2500元

二、资金投入计划
企业估计注册资本25万元，其具体资金起源和股本结构以下：
表7-2 企业资金起源表
单位：元
项目
起源
金额
权益资本
创业团体投资
50000
风险投资
100000
债务资本
银行贷款
100000
p图7-1企业资金起源百分比图

在股本结构中，创业团体投资5万元，风险投资方面我们计划吸引1-2家风险投资共同入股，筹资10万元以化解风险，另向银行贷款10万元，为期2年(金融机构2年期银行贷款利率为5.4%）。

三、 投资收益估计
营业额为2100元/天，年收入756000元
租金是8000元/月 ，96000元/年 267元/天
花材成本151200元/年 420元/天
则利润约为1413元/天
全部职员工资11000元/月，约为367元/天
水电费为600元/月,20元/天，
减去一天职员全部工资和水电费累计387元，
全部职员工资11000元/月，约为367元/天
水电费为600元/月,20元/天，
那样一天有1026元利润收入，则30天有30780元利润额。
十二个月12个月有369360元利润额，则4个月左右就能够回本了。
因为前期投入很多宣传，花费在而且是大学城第一所花艺工作室，前期宣传——营销广告、请代言人拍宣传照 宣传手册、网上和实体推广花艺工作室，网站宣传口碑会很好，让大学生全部了解甚至改变她们对于买花送人或是自己装饰室内消费观念。当然我们还有部分固定消费者，我们天天全部有一段短时间大约在2个小时插花课，大学城例学生全部能够参与，就付一定花材费用，天天网上订花也会有很多，网上订花最少30束，店面里天天最少能卖出20束花，花车制作、上门插花、鲜花租摆等等。预期将会有更多消费者前来消费。假设第二年消费者增加12%，当然我们花定价是保持不变。第三年消费者增加8%，第四年消费者增加10%,第五年消费者稳定保持在第四年数值
利用最好最牛网络宣传、微信订阅号、京东、淘宝、校园网购APP，我们消费者越来越多，买花送人成为一件稀松日常事，而且知道大学城就这一家规模较大花艺工作室。
依据以上营业收入预算计算可得：

第十二个月
第二年
第三年
第四年
第五年
各年收入
756000
846000
916200
1006200
1051779
表7-3估计营业收入表总表（五年期）
单位：元-
四、 估计利润
1、 成本估算
职员工资：第一、二年职员工资基础不变，第三年提升职员工资,增加率为12%，第四年和第五年工资跟随人员增加及工资增加率15%增加。
管理费用：假设前两年管理费用支出水平不变，伴随花艺工作室业绩提升，所以管理费用也有对应增加。
固定资产折旧：早期固定资产为2万元，其中包含电脑、餐椅餐桌柜架、厨房设备、餐饮设备，音响系统、花店装饰物等，估计可使用5年，估计残值3000元，使用直线法计提折旧，则每十二个月折旧额为（0-3000）/5=3400元。在第六年增加固定资产2万元，估计可使用5年，估计残值1000，则每十二个月折旧额为（0-1000）/5=3800元。
表7-4付现成本估计表（五年期）
单位：元
项目
第十二个月
第二年
第三年
第四年
第五年
花材成本
151200
169200
183240
40
210356
人职员资
13
13
147840
170016
170016
累计
283200
301200
331080
371256
380372

表7-5 管理费用明细表（五年期）
单位：元

第十二个月
第二年
第三年
第四年
第五年
场地租金
96000
96000
109200
109200
122400
水电费
7200
8064
8880
9600
9792
宣传费
0
15000
1
10000
13000
累计
123200
119064
130080
128800
145192

表7-6相关税费估计表（五年期）
单位：元

第十二个月
第二年
第三年
第四年
第五年
营业税
37800
42300
45810
50310
52589
城建税
2646
2961
3206.7
3521.7
3681.23
教育费附加
1134
1269
1374.3
1509.3
1577.67
累计
41580
46530
50391
55341
57847.9

营业税税率为5%，营业税=主营业务收入*5%
应交城市维护建设税=营业税*7%
教育费附加=营业税*3%

表7-7 企业财务费用表（五年期）
单位：元

第十二个月
第二年
第三年
第四年
第五年
财务费用
5400
5400
0
0
0

*只计算银行利息
两年期银行贷款利率=5.4%

2、综合上面各项成本估计可得到下面总表：
表7-8经营成本估计表（五年）
单位：元
项目
第十二个月
第二年
第三年
第四年
第五年
付现成本
283200
301200
331080
371256
380372
其中：花材成本
151200
169200
183240
40
210356
直接人工
13
13
147840
170016
170016
固定资产折旧费
3400
3400
3400
3400
3400
营业税金及附加
41580
46530
50391
55341
57847.9
销售费用
0
15000
1
10000
13000
管理费用
24000
24000
25600
26400
28800
财务费用
5400
5400
0
0
0
成本累计
660780
696730
753551
837653
863791.9

表7-9经营利润估算表（五年）
单位：元

项目
经营期

第十二个月
第二年
第三年
第四年
第五年
销售收入
756000
846000
916200
1006200
1051779
减：付现成本
283200
301200
331080
371256
380372
固定资产折旧费
3400
3400
3400
3400
3400
营业税金及附加
41580
46530
50391
55341
57847.9
销售费用
0
15000
1
10000
13000
管理费用
24000
24000
24000
24000
24000
财务费用
5400
5400
0
0
0
营业利润
378420
450470
495329
542203
573159.1
减：所得税费用
189000
211500
229050
251550
262944.75
净利润
189420
238970
266279
290653
310214.35
注：所得税=销售收入*25%

五、估计资产负债
表7-10现金流量估算表（五年期） 单位：元

项目
建设期
经营期（年）
0
1
2
3
4
5
一、现金流入量

1、销售收益

756000
846000
916200
1006200
1051779
2、现金流入量小计

756000
846000
916200
1006200
1051779
二、现金流出量

项目总投资
102,500

1、付现成本

283200
301200
331080
371256
380372
2、折旧

3400
3400
3400
3400
3400
3、销售费用

0
15000
1
10000
13000
4、管理费用

24000
24000
24000
24000
24000
5、财务费用

5400
5400
0
0
0
6、营业税金及附加

41580
46530
50391
55341
57847.9
7、所得税费用

189000
211500
229050
251550
262944.75
8、现金流出量小计
102,500
566580
607030
649921
715547
741564.65
三、现金净流量

1、本期现金净流量
-102,500
189420
238970
266279
290653
310214.35
2、累计现金净流量
-102,500
86920
325890
1065691
592169
902383.35
四、净现值

1、现值系数（折现率12%）
1
0.892
0.797
0.711
0.635
0.567
2、净现值
-102,500
168962.6
190459.1
189324.4
184564.7
175891.5
3、累计净现值
-102,500
66462.6
256921.7
446246.1
630810.8
806702.3
现金流量表估算说明：折现率按资金成本计算
此时NPV为806702.3元大于零，在计算期内盈利能力很好，投资方案可行。

表7-12资产负债表（五年期） 单位：元
资　　产
第十二个月
第二年
第三年
第四年
第五年
负债和全部者权益
第十二个月
第二年
第三年
第四年
第五年
流动资产：

流动负债：

货币资金
507160
560110
490819
518593
541554.35
短期借款
0
100000
0
0
0
存货：

应付工资

1、库存商品
2100
2100
2100
2100
2100
应付股利

2、低值易耗品
2500
2500
2500
2500
2500
应交税金

存货累计
4600
4600
4600
4600
4600
流动负债累计
0
100000
0
0
0

长久负债：

流动资产累计
511760
564710
495419
523193
546154.35
长久借款
100000
0
0
0
0
固定资产：

长久负债累计
100000
0
0
0
0
固定资产原价
0
19660
16260
12860
9460

减：累计折旧
3400
3400
3400
3400
3400
负债累计
100000
100000
0
0
0
固定资产净值
19660
16260
12860
9460
6060
全部者权益（或股东权益）：

固定资产累计
19660
16260
12860
9460
6060
实收资本
300000
300000
300000
300000
300000
长久待摊费用
58000
58000
58000
58000
58000
盈余公积

其它资产累计

其中：法定公益金

递延税项：

未分配利润
189420
238970
266279
290653
310214.35
递延税款借项

全部者权益累计
489420
538970
566279
590653
610214.35
资产总计
589420
638970
566279
590653
610214.35
负债和全部者权益（或股东权益）总计
589420
638970
566279
590653
610214.35

会计报表分析
1、 关键报表数据提醒
（1）五年销售收入（元）：
销售收入
756000
846000
916200
1006200
1051779
（2） 五年营业利润（元）：
营业利润
378420
450470
495329
542203
573159.1
（3）五年净利润 元）：
净利润
189420
238970
266279
290653
310214.35

2、 比率
销售（营业）利润率=销售（营业）利润/销售（营业）收入净额*100%
销售净利率=净利润/销售收入净额*100%

销售利润率：销售利润率反应是商品经营盈利能力，指标值越高，说明盈利能力越高。经过估算我们可知，第十二个月到第五年销售利润率分别是：50.1%、53.2%、54.1%、53.9%、54.5%。
销售净利率一至五年分别是25.1%、28.3%、29.1%、28.9%、54.1%.
由此可知，销售利润率和销售净利率二至四三年是增加得很快，第四五年趋于稳定。